前言：想要寫出一篇令人眼前一亮的文章嗎？我們特意為您整理了5篇中小企業(yè)民間貸款范文，相信會為您的寫作帶來幫助，發(fā)現(xiàn)更多的寫作思路和靈感。

中小企業(yè)民間貸款范文第1篇

摘要：中小企業(yè)的融資問題一直是困擾中小企業(yè)發(fā)展壯大的難題，本文介紹了中小企業(yè)的融資現(xiàn)狀，從內(nèi)因和外因兩個方面分析了其融資難的原因，并提出發(fā)展民間資本是緩解中小企業(yè)融資困境的重要手段，探討了民間資本融資的優(yōu)勢以及發(fā)展民間資本應注意的幾個問題，為中小企業(yè)緩解融資困境提供借鑒。

關鍵詞 ：中小企業(yè)；融資困境；民間資本

一、中小企業(yè)融資現(xiàn)狀

改革開放后，中小企業(yè)已成為社會主義市場經(jīng)濟的重要組成部分，在解決就業(yè)、促進經(jīng)濟發(fā)展、完善資本市場等方面做出了重要貢獻。但是，同國際上其他國家的中小企業(yè)一樣，中國的中小企業(yè)也面臨著嚴重的融資困境。中國的中小企業(yè)融資困難是抑制其發(fā)展壯大的重要原因，也是其面臨的重大難題。

（一）中小企業(yè)的直接融資受限

中小企業(yè)具有規(guī)模較小，信息公開程度較低，治理不規(guī)范等特征，而這些特征不利于企業(yè)投資者更好的獲取相關信息，進而使得中小企業(yè)很難通過股權(quán)融資等直接融資方式來籌集資金。加上，證券市場加強監(jiān)管以及嚴格的審批制度，使得證券市場上融資數(shù)量有限，為中小企業(yè)預留的空間更小，這進一步降低了中小企業(yè)直接融資的能力。

（二）融資成本高

鑒于中小企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營特點以及其發(fā)展空間和償債能力的考慮，商業(yè)銀行很少針對中小企業(yè)提供低利息貸款，大部分銀行提供的貸款成本都較高，且中小企業(yè)要獲得貸款還要支付較高的手續(xù)費等費用，使融資成本進一步提高。另外，一些小額貸款公司、中小金融機構(gòu)，雖然有針對于中小企業(yè)的專門貸款，但由于缺乏國家的監(jiān)管，使得貸款的風險較大，貸款利率也相應較高，加大了融資成本，加劇了中小企業(yè)的融資困境。

（三）間接融資不暢

鑒于大型企業(yè)及上市公司的盈利能力和資產(chǎn)狀況，許多商業(yè)銀行首先會滿足大型企業(yè)及上市公司的融資需求，較少會為中小企業(yè)預留貸款空間。大型企業(yè)尤其是上市公司其財務信息的公開度和透明度較高，容易減少商業(yè)銀行借貸過程中的信息不對稱，而中小企業(yè)，由于未上市，其信息的透明度不高，商業(yè)銀行難以通過其財務信息來判斷中小企業(yè)的發(fā)展能力和償債能力，另外加上資本市場的信用制度尚未建立完全，使得商業(yè)銀行會對中小企業(yè)的貸款更加謹慎，要求更嚴格，進而抑制對中小企業(yè)的貸款，導致中小企業(yè)間接融資不暢。

二、中小企業(yè)融資難的原因分析

通過對中小企業(yè)融資現(xiàn)狀的描述，可以看出導致中小企業(yè)融資難的原因主要包括兩個方面的原因，一方面是中小企業(yè)自身的原因，另一方面則是來自外部的原因。

（一）內(nèi)因

我國中小企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營普遍存在著較大的問題。許多企業(yè)存在著不良資產(chǎn)，資產(chǎn)負債率過高，企業(yè)內(nèi)部控制較薄弱，生產(chǎn)經(jīng)營效率低下等特征。這些生產(chǎn)經(jīng)營特點使得中小企業(yè)缺乏技術(shù)創(chuàng)新能力，抵御風險能力低下，直接加大了中小企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的不確定性和波動性，經(jīng)營風險和財務風險都較高。而大多金融機構(gòu)則都傾向于向內(nèi)部控制較完善、資產(chǎn)機構(gòu)較合理、抵御風險能力較強、信息透明度較高、生產(chǎn)經(jīng)營能力較好的企業(yè)提供貸款。中小企業(yè)往往不具備這些條件，使得金融機構(gòu)在對中小企業(yè)提供貸款時更加謹慎，所需的手續(xù)也更繁雜，提供貸款的條件也更苛刻，這就間接減少了金融機構(gòu)對中小企業(yè)的貸款。此外，中小企業(yè)缺乏擔保體系，信用低下，經(jīng)常通過假破產(chǎn)、甩債出逃、資本轉(zhuǎn)移等方式逃脫債務，使得銀行利益得不到保障，制約了銀行信貸。

（二）外因

制約我國民營中小企業(yè)融資的最重要的一個原因就是我國不存在一個能給民營企業(yè)的成長提供多元化融資的民間資本體系。

由于中小企業(yè)的信息透明度低，銀行與中小企業(yè)之間存在著嚴重的信息不對稱，這就會加大銀行對中小企業(yè)貸款的交易成本和監(jiān)督成本，加上中小企業(yè)資產(chǎn)有限，缺乏有效的抵押資產(chǎn)，使得貸款風險較大，因此，商業(yè)銀行對中小企業(yè)普遍存在惜貸的現(xiàn)象。這必然導致中小企業(yè)的融資環(huán)境惡劣，其生存空間受到較大的威脅。當中小企業(yè)很難從正規(guī)的銀行金融機構(gòu)獲取融資時，他們就會轉(zhuǎn)向民間金融，融通民間資本。然而，由于民間資本具有高利貸的性質(zhì)以及體制外特征，長期游離于金融監(jiān)管之外，自身風險控制能力較低，使人們對其風險尤其關注。民間資本缺乏相關機構(gòu)和法律的監(jiān)管，且大多都是基于血緣、人緣、地緣的關系型借貸，因此容易產(chǎn)生道德風險。另外，民間資本大都缺乏正規(guī)的組織和良好的治理結(jié)構(gòu)，缺少國家的信用保障，使政府難以對其進行監(jiān)管，其借貸具有較高的風險。此外，證券市場與中小企業(yè)信貸擔保的相關體系尚未完全建立，我國資本市場上目前能為中小企業(yè)提供擔保的機構(gòu)數(shù)量、擔?；鸬姆N類和規(guī)模遠遠不能滿足需要，這進一步加劇了中小企業(yè)的融資困境。正是由于這些外部因素的存在，使我國中小企業(yè)的融資環(huán)境更加惡劣，其融資困境一直困擾中小企業(yè)的發(fā)展與壯大。

三、民間融資的優(yōu)勢

根據(jù)國家對金融機構(gòu)及其活動監(jiān)管的范圍不同，可劃分為正規(guī)金融和民間金融，民間金融是民間經(jīng)濟融通資金的資金活動。在中小企業(yè)的融資體系中，正規(guī)金融與民間金融各自擁有優(yōu)勢，前者常常服務于大型企業(yè)和上市公司，而后者則多服務于區(qū)域性中小企業(yè)，二者的服務領域的側(cè)重點不同，在一定程度上形成互補的作用。相對于正規(guī)金融，民間資本金融具有以下優(yōu)勢：

（一）便捷優(yōu)勢

民間資本金融分布廣泛，便于對中小企業(yè)提供借貸，同時對中小企業(yè)的發(fā)展前期及未來趨勢了解更加深刻和透徹，基于以上了解，民間金融可以為中小企業(yè)提供個性化融資，受時間、空間以及主體的限制較小，可以靈活配置資源。

（二）信用優(yōu)勢

與正規(guī)金融相比，民間金融的擔保機制更靈活，更能適應中小企業(yè)的融資需要。民間金融沒有規(guī)范的約束機制，但其貸款多為基于血緣、地緣、聲譽等的關系型貸款，可以通過道德和社會輿論來約束還款，以減少信息不對稱和道德風險。此外，這種基于關系的民間金融也有利于降低監(jiān)督成本和交易費用。

（三）信息優(yōu)勢

基于關系型的民間金融，使得其對地區(qū)中小企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營狀況更加了解，相比于正規(guī)金融，它更容易掌握企業(yè)的相關信息，同時，在長期的交流中，也便于收集借款人的相關信息，以減少信息不對稱帶來的損失。

（四）成本優(yōu)勢

不同于正規(guī)金融的繁雜手續(xù)，民間資本借貸流程簡化，操作較為簡單，，從而為貸款者節(jié)約了一筆手續(xù)費。此外，民間資本金融本身組織機構(gòu)小巧靈活，交易雙方可以根據(jù)企業(yè)的實際情況來約定貸款的歸還日期、借款金額、借貸利率、歸還方式等，大幅度的降低了交易成本?；谝陨蟽?yōu)勢分析，民間金融對中小企業(yè)的作用是正規(guī)金融所不能比擬的。在中小企業(yè)直接融資受限、間接融資不暢、融資成本過高的環(huán)境下，民間金融為中小企業(yè)的融資提供了一種較為良好的融資渠道，有利于緩解我國中小企業(yè)的融資困境。因此，我們應該積極引導民間資本的合理科學發(fā)展，完善民間金融體系。

四、發(fā)展民間金融的建議及應注意的問題

由于民間資本金融體系不完善是制約我國中小企業(yè)融資困境的主要因素，因此我們應建立相應的法律規(guī)范和制度安排來完善監(jiān)督機制，引導民間資本走上規(guī)范化發(fā)展的軌道，為民間資本提供一個較為良好的金融環(huán)境。首先，要確立民間資本的合法地位，將其正規(guī)化和正式化，并引導其健康發(fā)展。其次，建立民間金融資本借貸利率收集和公布機制，通過市場機制使民間借貸利率趨同。再次，建立平等的準入和競爭規(guī)則，引導民間資本充分發(fā)揮自身的優(yōu)點和缺點。最后，制定完善的法律體系和監(jiān)管措施，有效防范金融風險的發(fā)生，保障借貸雙方的合法權(quán)益。

在引導民間資本健康發(fā)展、解決中小企業(yè)融資問題的過程中，應注意以下幾個問題：

第一，以引導民間資本正規(guī)化為重點。中國民間資本數(shù)額巨大，形式多元化，但是缺乏有效的國家法律制度來引導民間資本為中小企業(yè)提供信貸支持，此外，由于民間資本長期缺乏國家的管理，在對國家資本金融市場產(chǎn)生一些負面影響的同時也使很多中小企業(yè)缺乏對民間資本的科學認識，因此，必須要加強對民間金融的認識，了解民間資本的優(yōu)勢與不足，從而為其的發(fā)展提供一個合理的空間。

第二，以構(gòu)造區(qū)域性中小企業(yè)民間金融市場為主要措施。目前民間資本借貸大多是基于關系型的借貸，為了引導民間資本健康合理發(fā)展，國家應建立區(qū)域性的民間金融市場。同時要借鑒國外的先進經(jīng)驗，用現(xiàn)代企業(yè)制度來約束和引導民間金融的發(fā)展。放松金融市場的準入機制，拓寬當?shù)亟鹑谑袌龅膹V度和深度。

第三，充分調(diào)動和發(fā)揮政府、民間資本和中小企業(yè)三方的作用。中小企業(yè)的融資困境，受多方面因素的影響，其解決的根本途徑在于引導民間資本向正規(guī)化發(fā)展，建立中小企業(yè)融資體系。實現(xiàn)這個目標，需要各個方面的努力，尤其是政府、民間資本和企業(yè)自身，加強這三方力量的合作，從而消除由于信息不對稱多帶來的多重風險，降低監(jiān)督成本和交易費用。

參考文獻：

[1]林毅夫，李永軍.中小金融機構(gòu)發(fā)展與中小企業(yè)融資，《經(jīng)濟研究》，2001年第1 期.

[2]陳會玲、汪段泳.中小企業(yè)融資難的困境及制度突破，《企業(yè)經(jīng)濟》，2009 年第2期.

中小企業(yè)民間貸款范文第2篇

【關鍵詞】民間資本；中小企業(yè)；融資

中小企業(yè)，在我國的企業(yè)中占有很大的比重。這些企業(yè)對于中國經(jīng)濟的發(fā)展做出了重大的貢獻。作為中國經(jīng)濟的強有力支柱，其不但使經(jīng)濟增長率大幅度地提高，而且還解決了部分就業(yè)問題。根據(jù)有關部門的統(tǒng)計數(shù)字顯示，超過一半以上的勞動力，都是由中小企業(yè)來吸收的。近些年來，受到金融危機的影響，使這些中小企業(yè)遭遇了貸款難題，于是民間融資成為了很多中小企業(yè)尋求資金的一個途徑。

一、民間融資現(xiàn)狀

對于“民間資本”的界定，到目前為止，還沒有統(tǒng)一的標準。從寬泛的意義上理解，民間資本是與政府擁有的資本相對應的，即這部分資本不屬于政府所有。對“民間資本”的描述性概念，則是指民營企業(yè)或者是家庭所擁有的自有資金已經(jīng)達到了的一定的規(guī)模，但是又不會將這部分規(guī)模資金存入銀行來獲得銀行的利息。

在中國的經(jīng)濟處于單一公有制經(jīng)濟階段，私有制經(jīng)濟屬于是非法的，并進行了嚴厲的打擊和取締。隨著市場經(jīng)濟的越來越活躍，民間資本也被帶動起來。原本閑置的資本，被私營經(jīng)濟利用起來，并呈現(xiàn)出高效運轉(zhuǎn)的趨勢。雖然民間融資的利率很高，但是由于無法從金融行業(yè)獲得貸款，于是，民間資本的利用率逐漸增大。在其為中小企業(yè)帶來資金融通便利的同時，由于沒有法律法規(guī)和有關的規(guī)章制度進行規(guī)范，也使其在一定程度上影響了社會正常秩序。鑒于民間融資對于社會的發(fā)展具有積極的作用，將民間融資進行法律化、制度化管理，通過制定一系列的融資措施，將中小企業(yè)利用民間融資的途徑引領到規(guī)范化的軌道上來。同時，將民間資本這個空白激活，得以充分地利用。于是，將民間資本進行有效利用，為社會經(jīng)濟發(fā)展服務，成為了重要的研究課題。

二、中小企業(yè)融資難的原因

在我國的國民經(jīng)濟中，中小企業(yè)所發(fā)揮的作用是不可替代的。作為我國社會發(fā)展中“最活躍的經(jīng)濟細胞”，卻不得不面對著融資難的問題。造成這種現(xiàn)象的因素源自于多方面，下面針對主要因素進行闡述。

（一）為了降低投資風險，銀行會選擇安全系數(shù)比較高的國有企業(yè)

雖然中小企業(yè)在企業(yè)中占據(jù)多數(shù)，但是，由于其管理不夠規(guī)范，而且在財務上沒有建立科學的體系，加之資金的流動性大，所以，風險系數(shù)也相對較高。銀行放貸，要考慮到資金的有效回收，所以要對企業(yè)的風險系數(shù)進行判別。國有企業(yè)，因為有國家政策的扶持，所以在貸款上占據(jù)著絕對的優(yōu)勢。據(jù)有關資料的數(shù)據(jù)顯示，在國有銀行的貸款中，超過70%都被國有企業(yè)所占據(jù)著，而中小企業(yè)只占據(jù)了一小部分。另外，在銀行貸款，要經(jīng)歷復雜的貸款手續(xù)辦理過程，獲得審批則需要很長時間。而且不但貸款利率會很高，而且還具有很高的附加成本，為中小企業(yè)帶來了各種負擔。

（二）國有商業(yè)銀行的信用壟斷

在金融危機的影響下，金融業(yè)也面臨著各種來自外部環(huán)境的風險。相比較而言，國有銀行在金融行業(yè)中占據(jù)著優(yōu)勢，而在貸款上也極具實力。正是因為如此，導致了國有商業(yè)銀行更傾向于維護自身的利益，并且保證貸款的安全、穩(wěn)定。銀行會設置各種行業(yè)準入屏障，致使民間資金無法利用；國有企業(yè)的穩(wěn)定性，成為了銀行的貸款傾向，而舍棄了高利率的貸款機會。使得中小企業(yè)重新選擇貸款的途徑，即民間融資。

（三）資本市場尚未成熟，而且極具風險性

資本市場包括有股票、債券等等的交易市場。企業(yè)的融資，面對兩個途徑，一個途徑就是銀行貸款，另一個途徑就是資本市場。國有企業(yè)占有大部門銀行資源，中小企業(yè)可以選擇資本市場。但是，中國的融資市場在資金援助上極為有效，而且極具風險性。憑借中小企業(yè)的實力，很難于承擔由股票或者債券而帶來的風險，而且要得到許可，還要經(jīng)歷繁瑣的審批程序，無法達到快速融資的目的。

三、解決中小企業(yè)融資途徑的探索

2012年3月，國務院將溫州市作為金融改革實驗區(qū)，實現(xiàn)借助民間資本的力量，解決中小企業(yè)的融資問題。事實上早在2008年，溫州市在民間融資的發(fā)展上就已經(jīng)趨于成熟，雖然民間的借貸款利率很高，但是，其也將溫州的資本結(jié)構(gòu)得以有效完善，對于溫州的經(jīng)濟發(fā)展，起到了重要的推動作用。這足以說明，只要將民間融資實行規(guī)范管理，并不斷地進行完善，可以在很大程度上解決了中小企業(yè)的融資難問題。

（一）建立新型的中小企業(yè)融資體系

民間融資的利用率逐漸增高，其發(fā)展規(guī)模也在日益擴大。為了使民間融資健康穩(wěn)定地發(fā)展，就需要建立起適應時代特色的新型的中小企業(yè)融資體系，以實現(xiàn)社會資金的配給更為有效。這就需要將社會資金的分配制度進行完善，以避免率過高，或者是資金流向不明等弊端。

1.民間融資法制化，以強化監(jiān)管力度。為了對民間融進行有效管理，有必要制定相關的法律加以約束。在明確民間資本合法地位的同時，還要搭建起民間資本與中小企業(yè)之間的橋梁，使民間資本的融資風險降低。支持民間投資，就要培育平等的投資環(huán)境，并維護其合法權(quán)益，主要體現(xiàn)在審批程序的簡化上。2.中小企業(yè)融資專業(yè)化，放開民間資本準入。為了對民間資本進行專業(yè)化管理，以實施監(jiān)管為前提，將民間資本準入最大程度地放開。一些金融機構(gòu)屬于是非存款類的，將其向存款類轉(zhuǎn)變，小型的金融機構(gòu)向大型金融機構(gòu)發(fā)展。比如，一些小額貸款公司就是由民間資本發(fā)起的，鑒于其風險性較小，而且極具可控性，可以將其改為存款類機構(gòu)。

（二）完善資本市場

在我國，資本市場的投資方式雖然已經(jīng)成熟，但是因為其風險系數(shù)較高，所以，在操作的過程中，要更為慎重一些。對于中小企業(yè)來講，由于直接投資存在著局限性，就可以選擇這種間接融資的方式。但是，我國的資本市場還有待完善，所以，要創(chuàng)造一些條件，比如搭建對接平臺，使直接融資發(fā)揮更大的作用。從多方面考慮，將多層次的資本市場構(gòu)建起來，使其實現(xiàn)多種功能，在規(guī)范民間資本的同時，還為其發(fā)展創(chuàng)造了有利的環(huán)境。中小企業(yè)也可以根據(jù)市場的創(chuàng)新機制，實現(xiàn)轉(zhuǎn)型升級，從而有效地解決了中小企業(yè)融投資難的問題。

綜上所述，中小企業(yè)融資難，可謂是歷史遺留問題。要徹底解決，就找出其中根本原因。鑒于民間融資可以有效地解決中小企業(yè)的資金周轉(zhuǎn)問題，并對于社會經(jīng)濟的發(fā)展有利，就可以采取必要的措施，對民間資本進行規(guī)范化管理，以使其在政府的管理監(jiān)控之下健康地發(fā)展。將金融結(jié)構(gòu)向多元化發(fā)展，并進一步完善資本市場，可以滿足中小企業(yè)的融資需求，

參考文獻：

中小企業(yè)民間貸款范文第3篇

關鍵詞：溫州金融危機 信貸配給 民間金融 中小企業(yè)

2011年9月底，由民間借貸引發(fā)部分中小企業(yè)資金斷裂以致企業(yè)倒閉、老板“跑路”甚至跳樓等連鎖反應的溫州金融危機，引起了各方的高度關注。溫州金融危機的發(fā)生，是民間借貸的盛行和資本投資的盲目性共同作用的結(jié)果，根本原因還是在于民營企業(yè)的發(fā)展得不到正規(guī)金融機構(gòu)規(guī)范性的資金。民間借貸相比正規(guī)金融機構(gòu)雖然在手續(xù)簡便、操作靈活、方便快捷方面具有優(yōu)勢，同時也具有自發(fā)性、盲目性、逐利性的缺點，這些缺點在本次區(qū)域性金融危機的形成中起到了很大的推動作用。聯(lián)系此次的溫州金融危機，本文從信貸配給的角度分析溫州中小企業(yè)的信貸配給問題并提出了相應的解決方案。

一、溫州金融危機發(fā)生的背景

1.溫州金融特點

溫州民營企業(yè)大多是以血緣、親緣或地緣關系為紐帶結(jié)合起來的“前店后廠”式的家庭作坊式起步，這種家庭工業(yè)組織的優(yōu)勢有效地降低了協(xié)調(diào)成本，實現(xiàn)了利益內(nèi)部化。這類家族式企業(yè)比較容易進入技術(shù)含量不高、市場準入的必要資本量壁壘較低的行業(yè)，如皮鞋、服裝和低壓電器。于是就造成了今天溫州企業(yè)的的格局。規(guī)模小、數(shù)量眾多，技術(shù)含量較低、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)以輕工產(chǎn)品為主，再加上我國既有的資源稟賦結(jié)構(gòu)，決定了溫州以民營經(jīng)濟為主、中小企業(yè)發(fā)達的經(jīng)濟格局。

2.民間借貸在溫州盛行

溫州發(fā)達的民營經(jīng)濟、專業(yè)化的塊狀集群經(jīng)濟和強烈的創(chuàng)業(yè)投資意識等經(jīng)濟發(fā)展特點促使溫州成為我國民間金融的活躍地區(qū)，民間金融形式多樣，資金流量龐大。富余的民間資金積累與狹窄的資產(chǎn)增值渠道也推動了民間金融進一步活躍。

此外，在溫州地區(qū)，民間借貸依靠親情網(wǎng)絡和特有的信用觀念，通過迅速的信息傳遞、穩(wěn)定的人情關系和良好的個人信用意識，降低了資金富余者和資金需求者之間的交易成本，提高了資金的使用效率，相應地使得近年來溫州地區(qū)的民間資本一直處于主導地位。2008年以來，國家的政策傾向有利于民間金融，對于民間信用的重視程度明顯上升，成為民間金融擴張與創(chuàng)新的積極推動者而不是阻撓者。

但是，民間借貸由于其非正規(guī)性，缺乏法律體系的保障和管理，單純以市場為導向，自身也存在很多的問題。

溫州民間借貸的利率持續(xù)高于官方利率，且不乏高利貸。2011年以來，溫州民間借貸利率一直處于階段性高位。據(jù)中國人民銀行溫州支行的數(shù)據(jù)顯示，至2011年9月，溫州民間月度綜合利率達到25.44%。這樣的高利率勢必會增加企業(yè)的成本支出，使原本就實力不強的中小企業(yè)承擔過高的負債風險。同時，民間借貸本身的盲目性、自發(fā)性和隱蔽性等特點，使得大部分資金都流向門檻低、短期內(nèi)能看到收益的行業(yè)，增大了金融風險，不利于該地區(qū)的金融穩(wěn)定。當民間借貸的資金配置與國家產(chǎn)業(yè)政策、經(jīng)濟政策相抵觸時，國家出臺的宏觀調(diào)控政策就難以落到實處。此外，由于民間資金未納入國家統(tǒng)計范疇，金融監(jiān)管部門、經(jīng)濟綜合部門不能及時掌握其具體動向，容易影響國家對宏觀經(jīng)濟、金融運行的準確判斷，造成決策的偏差（鄭明明，2007）。

二、關于溫州地區(qū)中小企業(yè)的信貸配給狀況

1.信貸配給的內(nèi)涵

信貸配給的內(nèi)涵古今學者給出的定義表述各異，但表達的意思是一致的，即由于貸款者運用信貸配給標準配給信貸資金，使大部分借款人愿意支付現(xiàn)行利率，當不能按照這種利率獲得貸款時，就稱其受到了信貸配給的限制（劉艷華，2009）。

就宏觀上的信貸配給而言，它是指在確定的利率條件下，信貸市場上的貸款需求大于供給。就微觀角度而言，它又包括兩個方面：1）在所有的貸款申請人當中，一部分人的貸款申請被接受，而另一部分人既使愿意支付高利率也得不到貸款；2）貸款人的貸款申請只能部分被滿足。

2.溫州民營企業(yè)的信貸配給情況

從表中數(shù)據(jù)可以看出，單看“貸款余額”這一項，溫州金融機構(gòu)的貸款規(guī)模是不斷壯大的。圖2-1顯示了這種發(fā)展趨勢。2000年溫州金融機構(gòu)的貸款余額為595.30億元，而到了2011年則達到了6394.96億元，年均增長率高達24.09%。從這一指標來看，溫州金融機構(gòu)的經(jīng)營規(guī)模在持續(xù)擴張。但和存款規(guī)模相及其增速比較，就可以發(fā)現(xiàn)問題。

而最為直觀的反映溫州地區(qū)存在信貸配給的數(shù)據(jù)便是存貸差。從表中我們可以看到，溫州地區(qū)存在存款大于貸款的現(xiàn)象，且存貸差出現(xiàn)了逐年遞增的趨勢，表明溫州地區(qū)存款余額的規(guī)模和增速都超過了貸款余額。這便是信貸配給存在于溫州地區(qū)最為直觀的反應。

3.溫州地區(qū)的信貸供給結(jié)構(gòu)

從存貸款的規(guī)模、差額來看溫州信貸供給的規(guī)模是從“量”的角度闡明了正規(guī)金融機構(gòu)對民營企業(yè)信貸支持的狀況，要分析信貸供給的“質(zhì)”還得考慮信貸供給的結(jié)構(gòu)。本文從溫州金融機構(gòu)的中小企業(yè)貸款占比來考察其信貸配給“質(zhì)”的問題。

（1）金融機構(gòu)存貸百分比

存貸比是金融機構(gòu)貸款余額與存款余額的比值，即金融機構(gòu)資金運用占資金來源的比重，反映了金融機構(gòu)對區(qū)域經(jīng)濟的貸款投放力度和金融支持程度。存貸比越大，金融機構(gòu)的貸款投放力度越大，對經(jīng)濟的支持程度越大。需要申明的是，盡管存貸比是結(jié)構(gòu)性指標，但它不是貸款結(jié)構(gòu)的范疇，而是貸款供給范疇，因此可以用來作為貸款供給的指標（劉艷華，2009）。

從圖2-2中可以看出，溫州金融機構(gòu)的存貸比呈較緩的曲折上升趨勢，且均低于1。這說明隨著金融機構(gòu)存款規(guī)模擴展速度遠大于貸款的速度。據(jù)此可以推論，溫州地區(qū)金融機構(gòu)對中小企業(yè)貸款的扶持力度弱，導致了中小企業(yè)發(fā)展資金的匱乏，致使信貸配給現(xiàn)象產(chǎn)生。

（2）金融機構(gòu)中小企業(yè)貸款占比

溫州金融機構(gòu)的中小企業(yè)貸款占比是指金融機構(gòu)提供的中小企業(yè)貸款占其所發(fā)放的總貸款的比重。這一指標表明金融機構(gòu)對中小企業(yè)發(fā)展的信貸支持程度。占比越低，說明溫州金融機構(gòu)對企業(yè)的信貸支持偏好越弱，對中小企業(yè)進行信貸配給的可能性越大

數(shù)據(jù)來源：《溫州統(tǒng)計年鑒2003-2010》。2003年以前的數(shù)據(jù)應“中小企業(yè)貸款”該項核算方式不同，故對2003年以前的數(shù)據(jù)未進行采用。

從圖3-1來看，溫州金融機構(gòu)的中小企業(yè)貸款占比始終自2004年以來都沒有超過50%,這說明支持中小企業(yè)發(fā)展并沒有成為溫州金融機構(gòu)的主要經(jīng)營目標，而是將一半多的貸款投向了其他領域。2008年受金融危機的影響，中小企業(yè)貸款占比最低，還不到40%。此外，中小企業(yè)貸款占比不增反而是呈現(xiàn)較緩的下降趨勢的。從2003年至2011年這9年的時間里，中小企業(yè)貸款占比下降了3.76個百分點，年均增長率為-0.95%。通過對溫州地區(qū)信貸配給的結(jié)構(gòu)分析可以得出結(jié)論，該地區(qū)金融機構(gòu)對中小企業(yè)的貸款供給是不足的，不能適應其經(jīng)濟發(fā)展的需要。

三、從信貸配給角度看此次的溫州金融危機

近年來，由于銀行渠道貸款控制較嚴及現(xiàn)行的國有銀行的信貸規(guī)則和運作模式，出現(xiàn)貸款排隊現(xiàn)象，國企和政府性質(zhì)的大項目永遠是貸款的重點。中小企業(yè)資本規(guī)模較小，抵押擔保能力較差，即便他們愿意接受銀行的貸款利率和抵押條件，本著控制風險的目的銀行仍不愿意貸款給他們。只有少部分中小企業(yè)、民營企業(yè)能夠從銀行中取得貸款。歧視性的放貸政策在銀行和中小企業(yè)打交道時并不少見。銀行過高的門檻客觀上致使越來越多的企業(yè)出現(xiàn)資金周轉(zhuǎn)困境，不得不通過借高利貸維持運轉(zhuǎn)。

銀行即便知道當前信貸市場上存在大量的需求得不到滿足，但因其信息不充分，不能判斷貸款機會的風險高低，所以寧愿放棄高利率水平上的借款。目前我國總體融資環(huán)境緊張，同時利率管制的政策也在給國有銀行施加著壓力，所以他們更傾向于大型國企、國家重點工程項目及地方政府的重點項目，它們信貸規(guī)模大且貸期長。盡管上級出臺了不少要求扶持中小企業(yè)的文件，但各家銀行為了不影響不良資產(chǎn)率，實際上仍然對中小企業(yè)的貸款需求置之不理。

在信貸配給的狀況下，中小企業(yè)向正規(guī)金融機構(gòu)貸款的成本實際上還應加上行賄、公關等尋租成本，對于融資額較小的中小企業(yè)、私營企業(yè)和個人來說，尋租成本相對于其融資額來說往往是一筆不菲的開支，從而使得從正規(guī)金融部門的實際融資成本與民間民間借貸成本大致相當（葉茜茜，2011），他們當然更愿意采取更簡便的手段獲得資金。

溫州中小企業(yè)是貸款的極大需求者。2011年國家為控制通脹預期，信貸政策收縮，市場流動性吃緊，但市場融資需求依舊旺盛，特別是中小企業(yè)的資金饑渴導致對資金的需求更為迫切，資金供需之間的平衡失調(diào)增大。

同時，我國的民間財富已經(jīng)積累了相當規(guī)模，老百姓手中的閑錢缺乏有效保值增值渠道，形成了民間金融的資金來源。多數(shù)具有風險偏好、手頭有較多盈余的富裕居民，由于其在受投資股市專業(yè)知識缺乏、信息不對稱等條件的制約，民在市場供需兩種力量的推動下，他們只能選擇具有一定道德約束和信用了解的民間借貸以謀取較高的利息收益。于是，當正規(guī)金融不能滿足眾多中小企業(yè)、民營企業(yè)的需求時，民間金融便有了填平正規(guī)金融貸款資金水位的機會。

此外，金融機構(gòu)貸款創(chuàng)新不足也是一大問題。例如當企業(yè)提出愿意以產(chǎn)品質(zhì)押、原材料采購質(zhì)押等擔保方式申請貸款，這種理論上銀行風險相當?shù)偷馁J款形式，但銀行無法提供與之相適應的貸款品種，而在民間金融里這樣的擔保方式是可行的，因此企業(yè)也會轉(zhuǎn)向民間金融，而銀行則會失去獲利的機會。

四、聯(lián)系溫州中小企業(yè)中的信貸配情況，關于溫州危機的建議

1. 引入中小企業(yè)信用擔保機制及建立專業(yè)化的信用擔保體系

信用擔保在解決中小企業(yè)信貸配給的問題上顯得尤為重要。專業(yè)化的信用擔保機構(gòu)以信息資源為經(jīng)營對象，通過信用擔保的形式為中小企業(yè)的債務履約風險提供保證，從而降低了中小企業(yè)融資的風險水平，彌補了其信用不足；同時也分散了包括大銀行與中小銀行在內(nèi)的整個金融系統(tǒng)的風險，促進了融資交易的發(fā)生。

可在溫州地區(qū)設立專業(yè)的融資擔保機構(gòu)，使“金融機構(gòu)-中小企業(yè)”之間的信貸關系轉(zhuǎn)變成“金融機構(gòu)-擔保機構(gòu)-中小企業(yè)”之間的融資保證關系，這樣通過專業(yè)化經(jīng)營信息資源和專門技術(shù)的研究開發(fā)，對使用擔保的中小企業(yè)進行甄別和監(jiān)督中小企業(yè)抵押物品不足、缺乏信用記錄的情況下，降低信息搜集與處理的成本，有助于分散風險（王傳東、王家傳，2006）。

中小金融機構(gòu)與中小企業(yè)信用擔保機構(gòu)兩者的作用路徑是不同的，因此兩者之間不存在替代關系，而是一種互補關系。這樣互擔保的組建同時也需要政府的認可和推動，這樣才能保證銀行與信用擔保機構(gòu)保持長期、密切的協(xié)作關系，有效弱化金融機構(gòu)與中小企業(yè)之間的信息不對稱問題。

2.完善有關民間借貸的法律體系，規(guī)范其操作行為

多年的實踐證明，對民間借貸要承認其在金融體系中的合法地位，給民間金融一個活動平臺。但對于非法民間借貸應嚴厲，并且需要加大對高利貸等非法融資行為的懲處力度。國家有關部門應制定出臺規(guī)范民間借貸的法規(guī)文件，正確引導民間借貸行為。

同時要政府和有關部門應建立適合民間借貸發(fā)展的監(jiān)管機制，尤其是建立一種有效的民間借貸信息收集機制，定期采集相關數(shù)據(jù)，全面掌握民間借貸的運行情況，并以此制定適合的政策法規(guī)。通過法律和行政手段相結(jié)合使民間借貸逐步走向契約化和規(guī)范化的軌道，引導成熟的民間借貸組織逐步演化為規(guī)范化運作的、定位于中小企業(yè)融資服務的民營金融機構(gòu)的民營金融機構(gòu)，為中小企業(yè)創(chuàng)造更好的融資環(huán)境。

3.增強金融產(chǎn)品創(chuàng)新

中國金融機構(gòu)絕大多數(shù)的貸款都需要抵押物，而中小企業(yè)往往缺失抵押資產(chǎn)。從發(fā)達國家的銀行業(yè)務來看，它是真正深入到工商活動的整個流程當中，如物流銀行，企業(yè)整個生產(chǎn)的流程、中間接訂單的信息，包括上游企業(yè)、下游企業(yè)的經(jīng)營狀況都可以作為銀行征信的保證（赫鳳杰，2011）。我們可以借鑒國外銀行的經(jīng)驗，提供除上所述的信用擔保外，還可以考慮接受中小企業(yè)以產(chǎn)品質(zhì)押、原材料采購質(zhì)押等擔保方式來申請貸款。

4.中小企業(yè)要加強自身建設

許多中小企業(yè)不能取得銀行的信任往往是由于管理不規(guī)范、財務制度不健全、信息不真實、融資渠道狹窄等因素造成的。因此，中小企業(yè)首先應當通過完善企業(yè)治理結(jié)構(gòu)、健全企業(yè)的各項規(guī)章制度、增強企業(yè)信用意識、保證對外信息的真實性等措施，來改善中小企業(yè)自身的融資條件以贏得銀行等金融機構(gòu)的支持。加強企業(yè)自身的信用建設是解決信息不對稱問題的根本途徑。

參考文獻：

[1] 鄭明明.我國中小企業(yè)民間融資現(xiàn)狀分析及對策[J].廣東財經(jīng)職業(yè)學院學報，2007（6）

[2]劉艷華.中國農(nóng)村信貸配給及其績效研究[D].山東農(nóng)業(yè)大學經(jīng)濟管理系，2009

[3]赫鳳杰.放松貨幣政策難解“錢荒[J].金融博覽，2011（14）

[4]王傳東，王家傳.信貸配給視角下的農(nóng)村中小企業(yè)融資擔保[J].農(nóng)業(yè)經(jīng)濟問題，2006（6）

[5]葉茜茜.正規(guī)金融借貸對民間金融利率的影響分析——以溫州為例[J].生產(chǎn)力研究，2011（6）

[6]李世新，張耀謀，李力，鄭才林.我國當前民間借貸成因、問題與對策[J].區(qū)域金融研究，2009（5）

[7]陳彥愷.中小企業(yè)融資困境與民間借貸[J].哈爾濱商業(yè)大學學報，2009（4）

[8]吳國聯(lián).對當前溫州民間借貸市場的調(diào)查[J].浙江金融，2011（8）

中小企業(yè)民間貸款范文第4篇

關鍵詞：中小企業(yè) 融資 對策

據(jù)統(tǒng)計浙江有99%的企業(yè)屬于中小企業(yè)，它們對浙江經(jīng)濟的發(fā)展起著舉足輕重的作用。但在發(fā)展過程中的融資難題卻時刻擺困擾著它們，企業(yè)能否繼續(xù)享受改革開放、技術(shù)創(chuàng)新帶來的成果，取得新的突破，充足的資金支持顯得尤其重要。

一、中小企業(yè)融資具有以下特點：

1、抵押擔保是融資的主要手段，而抵押更為常見；

2、在中型企業(yè)的融資比重中銀行貸款占比較多，而小企業(yè)幾乎沒跟銀行發(fā)生借貸關系；

3、民間借入資金占企業(yè)的融資總額比重較大；

4、從金融機構(gòu)取得的貸款一般都在一年以內(nèi)，很難從銀行獲得中長期貸款。

二、浙江中小企業(yè)融資難的原因：

1、國家發(fā)展扶持政策還未全面覆蓋到中小企業(yè)

近年來國務院從保增長、保民生、保就業(yè)的戰(zhàn)略高度出臺了一系列經(jīng)濟刺激計劃，通過政府補助、科技貸款、創(chuàng)業(yè)投資稅收優(yōu)惠加大對中小企業(yè)的扶持力度。但上述舉措主要針對有一定規(guī)模的中型企業(yè)，小型企業(yè)享受到政策還較少，融資困難未能緩解。

2、金融機構(gòu)服務不夠

目前各大型銀行設立的專門針對中小企業(yè)的放貸數(shù)量只能滿足很少一部分企業(yè)的需要。一方面中小企業(yè)抵押品不足，金融產(chǎn)品、產(chǎn)權(quán)市場的缺乏，使抵押品僅限于土地、廠房和少數(shù)通用設備。另一方面，銀行克服對中小企業(yè)信息不對稱和服務中小企業(yè)貸款的人力成本相對較高，銀行出于收益方面的考慮偏好于較大型企業(yè)。

    3、缺乏有效的信用擔保體系

中央財政、地方財政拿出資金組建了部分擔保機構(gòu)，但覆蓋面不夠，力度不夠；而民間注冊成立的擔保機構(gòu)，很大一部分存在非法金融交易，如高利貸，虛假注冊等，且不正規(guī)的擔保公司更加大了企業(yè)的融資成本。

    4、融資渠道狹窄，民間直接融資發(fā)展不成熟

我國證券市場融資時間長、門檻高，股權(quán)融資、債券融資目前尚不能成為中小企業(yè)融資的主要渠道。民間集資作為直接融資方式，可充分利用居民手中閑錢，但由于部分人通過民間直接融資，實行人事詐騙、洗錢、賭博等犯罪行為，致使民間集資成為一個灰色的領域。

    5、中小企業(yè)自身因素

由于中小企業(yè)自身因素的限制，中小企業(yè)很難從銀行等金融機構(gòu)貸款款項。主要有以下幾個原因：1、企業(yè)將流動資金貸款挪作他用，投入高風險、高收益的，而銀行對其資金投向很難監(jiān)控；2、中小企業(yè)融資需求形式多樣，數(shù)額不大，資金需求頻率高，而銀行等金融機構(gòu)一般采用標準化操作以減少其經(jīng)營成本，無法滿足中小企業(yè)現(xiàn)實的融資需求。3、資金抵押物不足現(xiàn)象普遍。各銀行的小額信用貸款數(shù)額一般不超過10萬，很難滿足中小企業(yè)的資金需求。4、一些中小企業(yè)會計制度不健全，財務制度不完善，無法提供銀行所需的財務報表。

三、解決中小企業(yè)融資難的對策建議

1、積極營造有利于發(fā)展的外部環(huán)境，促進中小企業(yè)發(fā)展

隨著市場競爭的日益激烈，企業(yè)盈利能力下降，償債能力變?nèi)?，銀行為確保自身資產(chǎn)安全，對貸款條件審查嚴格。政府應通過一系列的財政金融政策，確保企業(yè)在用工、用料、能源等方面的資金需求得到滿足，為中小企業(yè)的發(fā)展鋪平道路。

    2、加大商業(yè)銀行融資力度，豐富金融品種，服務中小企業(yè)

各銀行應在控制中小企業(yè)貸款風險方面，積極尋求行之有效的方法，實現(xiàn)融資方式創(chuàng)新，拓寬融資渠道，簡化審批手續(xù)，開發(fā)符合中小企業(yè)需求的新產(chǎn)品，確保在促進中小企業(yè)發(fā)展中具有足夠的經(jīng)濟效率和活力。

3、 豐富擔保物品種，規(guī)范擔保公司使擔保機構(gòu)對中小企業(yè)的擔保落到實處

中小企業(yè)要求融資時，銀行往往要求其以土地、房產(chǎn)等不動產(chǎn)作抵押，而中小企業(yè)受經(jīng)營條件限制，不動產(chǎn)數(shù)量有限。因此抵押擔保難成為中小企業(yè)融資中最大的困難。中央財政應進一步加大力度，通過各種渠道建立為地方中小企業(yè)服務的擔保機構(gòu)和再擔保機構(gòu)。對于擔保公司的違法經(jīng)營行為，應加強打擊力度，以規(guī)范金融環(huán)境。

4、利用浙江產(chǎn)業(yè)特色，大力發(fā)展產(chǎn)業(yè)內(nèi)融資

產(chǎn)業(yè)集群是浙江的特色和優(yōu)勢，這些產(chǎn)業(yè)集群中企業(yè)呈金字塔狀，在其頂端是少數(shù)幾個龍頭企業(yè)，其中部是直接向龍頭企業(yè)供貨的中小企業(yè)，底端是一些原材料供應商。目前處于產(chǎn)業(yè)中部的中小企業(yè)資金最為緊張，他們與上游客戶的結(jié)算一般是月結(jié)三個月，而其向下游供應商購入的主要材料由于資源和市場的原因，一般都需現(xiàn)金購買，有時甚至需要預付。因此隨著這些中小企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模的擴大，資金困難隨之更加突顯。中小企業(yè)向其客戶融資一般可克服向銀行融資的信息不對稱、抵押物不足、銀行人力成本高等特點，其客戶一般都是大型企業(yè)，他們很容易從銀行取得貸款，開具銀行承兌匯票等形式融資。這樣可緩解中小企業(yè)融資難的實際問題，同時也穩(wěn)定了供應鏈，促進產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。

5、拓寬直接融資渠道，促進中小企業(yè)的發(fā)展

在浙江省不少地區(qū)把上市工作列為政府戰(zhàn)略任務和考核目標。目前，國家也出臺了一系列鼓勵風險投資和創(chuàng)業(yè)投資的稅收優(yōu)惠政策。目前直接融資市場還不成熟，政府還有很多的工作要做。

6、 提高中小企業(yè)自身素質(zhì)

其一，中小企業(yè)應建立規(guī)范的財務管理制度，合法經(jīng)營，規(guī)范管理，以提高企業(yè)的實力和信譽度，讓銀行愿意貸款。

其二，加強與銀行的溝通，建立良好的銀企關系。一方面可使銀行深入企業(yè)并了解其經(jīng)營狀況，建立起良好的信用關系；另一方面有利于銀行對所放貸資金的使用進行監(jiān)督，減少調(diào)查和審核手續(xù)，提高工作效率，雙方都極大地節(jié)約了成本。

其三，通過產(chǎn)業(yè)聯(lián)合，將小企業(yè)聯(lián)合成大中型企業(yè)，共同融資，共同擔保，有助于改善中小企業(yè)貸款條件、增強貸款的可獲得性。

    7、規(guī)范民間融資，引導中小企業(yè)民間融資行為

民間金融在浙江有著悠久的歷史，如民間借貸、臺會等民間金融方式。政府應通過頒布相關法令，正確引導、積極扶持，加強監(jiān)督等措施規(guī)范民間借貸及投資行為，引導民間資金投入到生產(chǎn)領域，通過一定的形式變成資本，讓投資者能得到滿意的回報，讓生產(chǎn)者的資金需求得到滿足。規(guī)范民間融資，給民間金融提供一個合法的平臺，可以減少不法分子利用民間融資的形式實行非法目的。

總之，推進中小企業(yè)的融資是一個系統(tǒng)工程，需要政府鋪路造橋、銀行金融創(chuàng)新、企業(yè)強化自我管理，共同解決融資難題，促進中小企業(yè)健康發(fā)展。

參考文獻:

中小企業(yè)民間貸款范文第5篇

自改革開放以來，我國中小企業(yè)發(fā)展十分迅猛，已經(jīng)成為國民經(jīng)濟中不可或缺的重要部分，但受限于自身信用等原因，中小企業(yè)在融資上還存在一定的困難，這時候越來越多的中小企業(yè)選擇民間借貸的方式進行融資，本文對民間借貸與中小企業(yè)融資的關系進行了簡要研究，旨在優(yōu)化中小企業(yè)在融資方式上的選擇，以促進其長期穩(wěn)定的發(fā)展。

一、 我國民間借貸的特點

①普遍性：隨著我國國民經(jīng)濟的發(fā)展，我國民間借貸呈現(xiàn)不斷增長的態(tài)勢，借款的方式和范圍都逐步擴大；②風險較高：一般來說，民間借貸的利率普遍較高，這是由民間借貸的方便性和中小企業(yè)的用款迫切性所決定的；③借貸方式以信用貸款為主：對于中小企業(yè)來說，由于缺乏抵押和擔保以，固定資產(chǎn)不符合商業(yè)銀行的低壓要求，因此難以實現(xiàn)商業(yè)銀行貸款，但民間借貸融資的方式往往屬于不需要抵押和擔保的，因此其更加符合中小企業(yè)的貸款需求和融資需要；④差別定價嚴重：民間借貸不同于銀行貸款，其在利率上是可調(diào)整的，不同的資金用途會有不同的借貸利率；⑤缺乏監(jiān)管：民間借貸有著分散性和盲目性，其中很容易參雜著一些違法活動，民間借貸需要被監(jiān)管，但當前我國對民間借貸的監(jiān)管體系并不健全，缺乏對民間借貸的有效法律保護，這樣很容易引發(fā)民間借貸糾紛。

二、 民間借貸對中小企業(yè)融資的影響

（一） 正面影響

（1） 緩解資金壓力

有許多的中小企業(yè)由于資金斷流面臨著發(fā)展的停滯甚至倒閉的風險，中小企業(yè)受限于自身信用以及國家政策，很難進行對外融資，而民間卻有著資金閑置，中小企業(yè)以民間借貸的方式進行融資能夠極大的解決當前的資金困境，緩解了資金壓力，通過借貸資金轉(zhuǎn)化為投資生產(chǎn)，從而實現(xiàn)了企業(yè)的發(fā)展[1]。

（2） 優(yōu)化資源配置

民間借貸的融資方式擔保簡便，借款人可以充分考慮資金用途、借款企業(yè)發(fā)展?jié)摿Φ龋ㄟ^綜合的分析選擇風險較小的中小企業(yè)提供民間借貸，這就使得一些回報高、風險小的行業(yè)更容易受到民間借貸的支持，使得大量的民間資金聚集在風險小、穩(wěn)定性高的優(yōu)勢行業(yè)，促進了此行業(yè)的發(fā)展，小范圍內(nèi)的優(yōu)化了資源配置。

（3）監(jiān)督管理和控制風險

相較于商業(yè)銀行貸款等對外融資，民間借貸融資的方式一般是區(qū)域性的，借貸范圍比較小，同時借貸雙方一般關系比較密切，借款人對于資金的用途以及貸款企業(yè)都比較了解，避免了信息的不對稱，有效實現(xiàn)了對資金的監(jiān)督和管理，同時能夠?qū)崿F(xiàn)對資金運用過程中風險的控制。

（二） 負面影響

①易引發(fā)借貸糾紛：當前中小企業(yè)民間借貸的融資方式受限于法律法規(guī)的不健全并不完全受保護，一般來說，民間借貸的手續(xù)簡單，在擔保措施、合同簽署等程序并不十分規(guī)范，這就增加了引起借貸糾紛的風險；②不利于長期發(fā)展：民間借貸融資的方式雖然能夠緩解中小企業(yè)短期的資金壓力，但其利率較高，從長遠的角度來看，如果借款數(shù)額過大、時間較長，高額的利息會給中小企業(yè)帶來很大的還款負擔，不利于中小企業(yè)長期的發(fā)展；③易引起惡性循環(huán)：民間借貸利率較高是其一個主要的特點，中小企業(yè)通過民間高利借貸的方式進行融資，一旦企業(yè)無法走出困境，高額的利息會企業(yè)壓力倍增，容易引發(fā)這種高利借貸資金的惡性循環(huán)，風險較大；④不利于國家宏觀調(diào)控：這種民間借貸融資方式并不受國家宏觀調(diào)控，許多借款人并不問資金的用途，這就使得資金流向不明確，有一些資金可能流入到國家宏觀調(diào)控的限制行業(yè)中，一些受保護的中小企業(yè)反而不能獲得資金，從而影響了國家的宏觀調(diào)控。

三、 中小企業(yè)民間借貸融資可行性研究

一般來說，中小企業(yè)的發(fā)展過程可以根據(jù)其發(fā)展進度以及企業(yè)價值分為不同的生命周期階段，在不同生命周期階段中的小企業(yè)其民間借貸融資的可行性是不一樣的。

（一） 創(chuàng)業(yè)期的可行性

創(chuàng)業(yè)期僅僅是中小企業(yè)的一個起步階段，在創(chuàng)業(yè)期階段內(nèi)，企業(yè)未來的發(fā)展有著許多的不確定性，其產(chǎn)品效果以及發(fā)展前景還沒有經(jīng)過發(fā)展的檢驗，融資的風險較大，但對于中小企業(yè)來說這個階段的資金需求比較大，并且從長遠發(fā)展的角度看，長期的資金維持十分重要。由于投資的風險性較大，商業(yè)銀行貸款等融資方式并不可行，但中小企業(yè)在購買設備、原材料等方面的支出比較大，過多的對外舉債會造成極大的資金壓力和還款壓力，因此，在創(chuàng)業(yè)期的中小企業(yè)主要的融資方式應為直接融資，如果采用民間借貸融資，應當主要考慮親友互助、信用貸款以及企業(yè)內(nèi)部集資的方式進行融資，這些民間借貸方式的風險較小，且對于企業(yè)的還款壓力較小，有利于企業(yè)進一步的發(fā)展。

（二） 成長期的可行性

經(jīng)過創(chuàng)業(yè)期的發(fā)展，處在成長期階段的中小企業(yè)發(fā)展前景逐漸明朗起來，企業(yè)的風險較小，同時企業(yè)的產(chǎn)品逐步得到市場的認可，企業(yè)有了產(chǎn)品的收入和盈利的能力，在這個時期中小企業(yè)一般需要資金鞏固生產(chǎn)、擴大生產(chǎn)以擴大市場份額讓企業(yè)進一步發(fā)展，雖然企業(yè)的盈利能力加強，但這并不能完全滿足企業(yè)的資金需求，此時企業(yè)基本滿足商業(yè)銀行的貸款需求，可以考慮通過銀行貸款進行對外融資，此外，為了擴大生產(chǎn)、投資建廠、購買設備，企業(yè)也可以選擇民間借貸融資，成長期的企業(yè)已經(jīng)有能力償還民間借貸，對于民間借貸的還款壓力也有著一定的承受能力。

（三） 成熟期的可行性

成熟期階段的中小企業(yè)已經(jīng)具有了一定的資產(chǎn)規(guī)模，并在市場上占有了一席之地，由于行業(yè)競爭以及規(guī)模的擴大，此時中小企業(yè)的利潤率一般能夠維持在市場平均水平，為了長遠的發(fā)展，企業(yè)應當將產(chǎn)品和服務不斷創(chuàng)新轉(zhuǎn)型，以保證企業(yè)的核心競爭力，由于企業(yè)盈利的穩(wěn)定，此時的資金需求主要為流動性的資金，除了與商業(yè)銀行接觸進行融資外，中小企業(yè)可以采取并購或上市的渠道進行融資，也可以考慮民間借貸的方式，對企業(yè)信息以及產(chǎn)品信息進行披露，吸引民間借貸資金進行融資，例如連鎖經(jīng)營、專賣等方式，如果中小企業(yè)在成熟期出現(xiàn)短期的資金短缺可以利用中介型的民間借貸進行融資以緩解資金壓力[2]。

（四） 衰退期的可行性

處于衰退期階段的中小企業(yè)的產(chǎn)品或者服務已經(jīng)逐漸被市場所淘汰，企業(yè)正在逐漸走下坡路，依照可持續(xù)發(fā)展的理念，中小企業(yè)應當積極加強產(chǎn)品和服務的創(chuàng)新，做好產(chǎn)品和服務的轉(zhuǎn)型工作，或延伸到其他領域二次創(chuàng)業(yè)，此時中小企業(yè)的規(guī)模逐步回縮，因此資金并不緊張，融資主要是為了產(chǎn)品和服務的轉(zhuǎn)型以及二次創(chuàng)業(yè)，這個時期企業(yè)可以通過自身的影響力吸引民間借貸長期投資，通過這種民間借貸方式保證企業(yè)的競爭力，實現(xiàn)中小企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。