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保險的盈利方式范文第1篇

關(guān)鍵詞：醫(yī)療保險費用支付方式改革醫(yī)院管理影響

在費用控制中，醫(yī)療保險費用的支付方式發(fā)揮著非常重要的作用，因此，對醫(yī)療保險費用支付方式改革給予高度重視，并對其給醫(yī)院管理帶來的影響有比較全面的了解，有利于提高醫(yī)療費用控制的整體效果，最終在合理支付醫(yī)療保險費用的基礎(chǔ)上，為醫(yī)院可持續(xù)發(fā)展提供重要保障。

一、醫(yī)療保險費用支付方式的改革趨勢

對不同地區(qū)的醫(yī)療保險費用支付方式進行對比和分析可知，其與醫(yī)院的醫(yī)療衛(wèi)生條件、醫(yī)療水平等有著極大聯(lián)系，從而在醫(yī)院管理上發(fā)揮著重要作用。目前，根據(jù)支付對象的不同來劃分醫(yī)療保險費用的支付方式，其主要包括對被保險方的支付、對醫(yī)療服務供方的支付兩個部分，本文主要討論的是后面一各部門，即對單病種付費支付方式、按項目付費支付方式等進行研究，從而為醫(yī)院管理水平不斷提升提供重要支持。在我國市場經(jīng)濟體制不斷完善的情況下，國家不斷加大醫(yī)院管理體制改革力度，給醫(yī)療保險費用支付方式改革給予了高度重視，目前，醫(yī)療保險費用支付方式的改革趨勢主要包括如下兩個方面：

（一）由后付制向著預付制方向發(fā)展

根據(jù)醫(yī)院各種費用的支付情況來看，采用預付制來進行費用支付，可以使預期性成分得到增多，從而轉(zhuǎn)變服務供方制定的激勵機制，對于降低醫(yī)療服務供方的風險系數(shù)有著極大作用，是一種優(yōu)化配置醫(yī)院各種資源的重要途徑。因此，在醫(yī)療改革力度不斷加大的情況下，醫(yī)療保險費用支付方式從后付制向著預付制方向發(fā)展，是社會不斷發(fā)展的必然趨勢，對于有效控制醫(yī)療費用的增長速度有著重要影響，是推動醫(yī)療保險支付方式現(xiàn)代化、多樣化發(fā)展的重要動力。

（二）從單一支付方式向著混合型支付方式轉(zhuǎn)變

在人們生活水平不斷提高和健康意識不斷增強的情況下，單一的支付方式已經(jīng)無法滿足醫(yī)療費用支付的發(fā)展需求，給醫(yī)院管理水平提升帶來了極大阻礙。同時，信息技術(shù)、高新技術(shù)等的不斷應用，給醫(yī)療保險費用支付方式的靈活性提出了更要要求，必須注重多元化、多樣化發(fā)展，才能更好為患者提供優(yōu)質(zhì)服務，從而推動社會和諧、穩(wěn)定發(fā)展。因此，醫(yī)療保險費用支付方式從單一支付方式向著混合型支付方式轉(zhuǎn)變，對于提高醫(yī)療費用結(jié)算的工作效率、實用性等有著重要影響。例如：在進行身體檢查時，可以采用按項目進行費用支付的方式；在進行社區(qū)衛(wèi)生、預防保健等時，可以采用總額預付制來支付費用；在專科醫(yī)療機構(gòu)進行重病治療時，可以采用DRGs-PPS方式支付費用，可以大大提高醫(yī)療保險費用支付的實際效用，最終減少支付方式不適用帶來的各種不良影響。

二、醫(yī)療保險費用支付方式改革對醫(yī)院管理的影響

（一）醫(yī)療管理方面

在醫(yī)院管理機制不斷完善的情況下，各種發(fā)展戰(zhàn)略的科學規(guī)劃和合理制定，對于提高醫(yī)院管理的整體效用有著極大作用。在實踐過程中，醫(yī)療保險費用支付方式改革給醫(yī)療管理帶來的影響主要包括如下幾個方面：

1.注重醫(yī)療質(zhì)量提升

在DRGs-PPS支付方式不斷推廣的情況下，醫(yī)療質(zhì)量方面的監(jiān)控已經(jīng)成為醫(yī)院管理工作的重點之一，是醫(yī)院管理水平不斷提升的重要基礎(chǔ)。目前，醫(yī)療機構(gòu)的醫(yī)療質(zhì)量與其評級有著緊密聯(lián)系，需要對醫(yī)療費用、就醫(yī)條件、醫(yī)療服務水平、信息管理等多個方面給予高度重視，才能真正提升醫(yī)院的管理效用，最終促進醫(yī)療保險費用支付方式不斷創(chuàng)新。

2.注重醫(yī)療成本控制

在采用DRGs-PPS方式進行醫(yī)療費用支付時，患者支付的費用與醫(yī)院的實際醫(yī)療消耗沒有直接聯(lián)系，并且，部分數(shù)據(jù)顯示醫(yī)院的醫(yī)療費用增長率呈現(xiàn)下降趨勢，給醫(yī)院財務管理帶來加大挑戰(zhàn)。因此，醫(yī)院想要更長遠發(fā)展，就必須注重醫(yī)療成本的有效控制，盡量擴大成本與收入之間的差額，并制定更有效、更經(jīng)濟、更安全的治療方案、檢查方案等，才能真正降低醫(yī)院的運營成本。與此同時，根據(jù)醫(yī)療費用的結(jié)算情況可知，藥品費用占據(jù)著極大比例，需要合理控制藥品費用，才能真正實現(xiàn)醫(yī)療成本的有效控制，對于保障患者用藥安全和合理性有著極大作用。

3.注重醫(yī)療效率提升

在醫(yī)院管理力度不斷加大的情況下，醫(yī)療保險費用支付方式的改革情況，與醫(yī)院的醫(yī)療效率有著極大聯(lián)系，必須注重醫(yī)療效率的不斷提升，才能真正促進醫(yī)院財務管理水平快速提升。由于醫(yī)療效率的衡量標準是從病床周轉(zhuǎn)率、平均住院日兩個方面體現(xiàn)的，因此，醫(yī)院必須極大這兩個部分的管理，提高全體醫(yī)務工作的管理意識，才能真正提升醫(yī)院的服務質(zhì)量和服務水平。目前，醫(yī)院整體效益不斷增長需要注重臨床方面的質(zhì)量提升，才能促進醫(yī)院管理模式不斷創(chuàng)新，從而在提升醫(yī)院治療效率的基礎(chǔ)上，實現(xiàn)醫(yī)療費用無效支出的有效控制。因此，在我國醫(yī)療改革速度不斷加快的過程中，臨床路徑的合理應用是提升醫(yī)療效率的重要途徑之一，對于推動我國醫(yī)療機構(gòu)管理模式現(xiàn)代化發(fā)展有著重要影響。

（二）醫(yī)院組織方面

1.病案室的管理

在患者進行醫(yī)療費用的支付時，需要根據(jù)自己的病案來確定費用支付的合理性和準確性等。因此，病案數(shù)據(jù)的有效管理，是各種疾病分組付費的重要急劇，對于提高醫(yī)療保險費用支付的可靠性有著極大影響。一般情況下，按照病種來進行醫(yī)療費用的結(jié)算，主要依靠的是患者的病案數(shù)據(jù)，如果數(shù)據(jù)的質(zhì)量較好，才能降低患者支付費用的總額。在采用DRGs-PPS費用支付方式的情況下，其需要分析三個方面的數(shù)據(jù)，其中，病人的數(shù)據(jù)占據(jù)著關(guān)鍵地位，通常是體現(xiàn)在病案的第一頁。因此，醫(yī)院管理力度的不斷加大和全面實施，需要加強病案室的管理，讓病案室的每個工作人員明白自身擔負的重要責任，才能在充分發(fā)揮自身職能的基礎(chǔ)上，實現(xiàn)病案的參考價值和提高病案管理效用。

2.信息中心的管理

在采用DRGs-PPS費用支付方式后，醫(yī)院、醫(yī)保部門之間的聯(lián)系會變得更加緊密，醫(yī)保部門必須及時完成信息系統(tǒng)的對接工作，才能真正滿足醫(yī)療保險費用支付方式改革的需求，從而提升醫(yī)院信息系統(tǒng)的整體水平。因此，在醫(yī)院發(fā)展規(guī)模不斷擴大的情況下，醫(yī)療保險費用支付方式改革的不斷推進，需要加強信息中心的管理，才能保證醫(yī)院各種信息的完整性、準確性，以在合理調(diào)整信息中心的工作重點的基礎(chǔ)上，加強信息中心和病案室的互動，最終在完善患者電子檔案的剛從恒指，實現(xiàn)各種信息的動態(tài)瀏覽和管理。

3.醫(yī)保辦公室的管理

在電子病歷不斷完善和DRGs-PPS費用支付方式不斷推廣的情況下，患者支付費用與醫(yī)保部門不再有直接聯(lián)系，可以在病案室與醫(yī)保中心直接溝通的基礎(chǔ)上實現(xiàn)費用支付。因此，醫(yī)院管理機制的不斷完善和合理調(diào)整，必須加強醫(yī)保辦公室的管理，快速轉(zhuǎn)變醫(yī)保部門的工作重點和工作內(nèi)容等，才能真正適應醫(yī)院的發(fā)展需求，最終推動醫(yī)療保險費用支付改革不斷創(chuàng)新。

（三）醫(yī)院其他方面

在我國北京、上海、廣州等很多醫(yī)院中，醫(yī)療保險費用支付方式改革已經(jīng)獲得一定成效，對于保障患者的權(quán)益、提升醫(yī)院財務管理水平等有著極大作用。因此，在實踐過程中，醫(yī)院病案室、信息科、醫(yī)務科、質(zhì)控科醫(yī)?？频榷鄠€部門還需要強化醫(yī)政、藥品、耗材管理，提高醫(yī)院管理信息化程度，才能真正減少醫(yī)療保險費用濫用、挪用等現(xiàn)象。首先，要求各科室必須嚴格按照《臨床診療常規(guī)》的相關(guān)內(nèi)容對病人的病情實施檢查和治療，以確保病種診治臨床路徑的科學性和可行性，從而達到保證醫(yī)療質(zhì)量、減少藥品浪費等目的。其次，合理進行醫(yī)院藥品種類和結(jié)構(gòu)的調(diào)整，在藥品擁有同樣療效的情況下，醫(yī)院應首選國產(chǎn)適宜藥品，才能在限制進口高價藥品種類、數(shù)量的基礎(chǔ)上，保障醫(yī)院的運用成本，從而降低醫(yī)院的生存壓力。例如：在加強藥品用量監(jiān)控的過程中，需要每月對高用量藥品的種類進行嚴格監(jiān)督，并科學分析醫(yī)生高頻度用藥種類，對于實現(xiàn)醫(yī)院用藥量、種類等的有效控制有著極大作用。最后，注重醫(yī)院績效考核機制的合理調(diào)整，加強各部門實踐工作的考核，是醫(yī)療保險費用改革的重要內(nèi)容。例如：在進行醫(yī)院醫(yī)療收入結(jié)構(gòu)的調(diào)整時，必須合理確定藥品、耗材收入等在醫(yī)院總收入的占比，并在考核體系中加大藥品比例、耗材比例、醫(yī)療服務質(zhì)量等多種指標的權(quán)重，才能在醫(yī)院自查過程中及時發(fā)現(xiàn)相關(guān)不合理的檢查治療問題，從而在增大扣罰力度的基礎(chǔ)上，通過采用經(jīng)濟獎懲手段來實現(xiàn)科室醫(yī)保費用的有效控制。

三、結(jié)束語

綜上所述，隨著我國市場經(jīng)濟的快速發(fā)展，醫(yī)療保險費用支付方式的不斷轉(zhuǎn)變，是社會不斷發(fā)展的必然趨勢，對于促進醫(yī)院可持續(xù)發(fā)展有著極大影響。因此，根據(jù)醫(yī)院當前的管理現(xiàn)狀，注重各種費用支付方式的合理應用，提高醫(yī)院全體工作人員的管理意識和責任意識，并合理調(diào)整醫(yī)院各科室的組成結(jié)構(gòu)、智能等，才能真正提高醫(yī)院的服務質(zhì)量，最終促進醫(yī)院整體管理水平不斷提升。

參考文獻：

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保險的盈利方式范文第2篇

北京嘉和美康

信息技術(shù)有限公司

市場總監(jiān)

金秋9月，人們的視線都被互聯(lián)網(wǎng)公司吸引住了：一面是阿里巴巴要在紐約募集200多億美元做史上最大規(guī)模的IPO，一面是騰訊出手4.5億人民幣投資丁香園。相對于前一段時間萬達和金仕達對國內(nèi)幾個傳統(tǒng)HIS公司的收購，丁香園這次得到的投資金額不算最大，但是給人更廣闊的想象空間。

古人云：不為良相，便為良醫(yī)。自由執(zhí)業(yè)是自古以來醫(yī)生提供醫(yī)療服務的常態(tài)，而且上千年的運行中逐步形成了藥商（器械商）、醫(yī)生、患者的鐵三角關(guān)系。在現(xiàn)代社會，隨著醫(yī)療協(xié)作的增加和社會保障體系的完善，醫(yī)療服務行業(yè)逐漸出現(xiàn)了一組新的鐵三角關(guān)系：醫(yī)院（機構(gòu)）、醫(yī)療保險和居民（包含患者和健康人群）。然而新的鐵三角關(guān)系并沒有替代舊有的鐵三角關(guān)系，而是疊加在其上構(gòu)成了更復雜的多邊關(guān)系，這個體系的建立和完善是現(xiàn)代醫(yī)療服務體系的必須。其中，政府主導醫(yī)療保險，營利性機構(gòu)主導藥品（器械設備）供應、營利性和非營利性機構(gòu)混合主導醫(yī)院建設運行、專業(yè)人員個人主導醫(yī)療服務提供是各國比較常見的格局。而我們正在推進中的醫(yī)療改革，基本上是對上述體系中后兩個方面的落實。

因此，醫(yī)生的多點執(zhí)業(yè)和自由職業(yè)問題不僅僅是有效利用現(xiàn)有社會醫(yī)療資源問題，更是重新構(gòu)建醫(yī)療服務行業(yè)格局關(guān)鍵一環(huán)的任務。

十余年來，丁香園始終專注中文醫(yī)學資料檢索傳播和生物醫(yī)學藥學文獻交流，逐步聚集了350萬醫(yī)學、藥學、生物學專業(yè)的從業(yè)人員，雖然已經(jīng)在移動互聯(lián)網(wǎng)方面推出多款面向醫(yī)生的應用，但是直到2014年年初，網(wǎng)站自己的運營方式和盈利方式還處在Web1.0時代：網(wǎng)站內(nèi)容主要來自于專業(yè)權(quán)威機構(gòu)和分布在不同主題BBS小組里面的精英會員，網(wǎng)站的主要盈利方式來自于廣告、市場調(diào)研報告和網(wǎng)絡學術(shù)營銷等。

可以說，Web1.0 時代的丁香園已經(jīng)將傳統(tǒng)鐵三角的兩個關(guān)鍵角色（藥商和醫(yī)生）置于旗下，唯一欠缺的就是患者，因此無法形成鐵三角的完整格局。騰訊微信的加入，讓鐵三角最后一環(huán)――“患者”――通過“醫(yī)患關(guān)系”這一特殊的朋友圈關(guān)系加入進來，補足了鐵三角的最后一角，這時Web2.0的機制可以運行起來了。由于患者的加入，醫(yī)療服務的真實案例數(shù)據(jù)可以在服務過程中源源不斷地補充入丁香園現(xiàn)有的醫(yī)學、藥學、生物學知識庫。這很符合Web2.0的特性：數(shù)據(jù)服務的使用者就是數(shù)據(jù)的提供者。

由于現(xiàn)有丁香園巨大的專業(yè)會員基礎(chǔ)，其患者和病例加入量也將是天文數(shù)字，大到足以讓任何現(xiàn)有醫(yī)療機構(gòu)和醫(yī)學院的存檔病例數(shù)據(jù)相形見絀。根據(jù)互聯(lián)網(wǎng)“長尾效應”，只要這個數(shù)據(jù)量大到一定程度，就會進而吸引更多的臨床醫(yī)學和藥學參與方加入。

當然上述局面形成的前提條件是醫(yī)生和患者能夠掌握且統(tǒng)一（有條件地）共享臨床醫(yī)療服務數(shù)據(jù)，而這一共識的達成和落實的先決條件是“醫(yī)生自由執(zhí)業(yè)”。只有在政策上還醫(yī)療服務本來面目，自由職業(yè)的醫(yī)生才能夠直接與患者建立業(yè)務和信任關(guān)系，并基于這種點對點人際關(guān)系實現(xiàn)數(shù)據(jù)的共享和溝通。

保險的盈利方式范文第3篇

Berle和Means曾在1932年提出現(xiàn)代企業(yè)的兩權(quán)分離觀點。Berle和Means（1932）提出，在股權(quán)分散的情況下，分散的小股東無法有力及監(jiān)督對管理層的經(jīng)營行為，那么經(jīng)理就有可能出于“經(jīng)濟人”學說的考量做出侵害其他股東利益的行為，將會影響公司績效的最優(yōu)化。這意味著公司股權(quán)的分散會帶來公司績效的降低[3]。Shleifer和Vishny（1986）認為盡管對于小股東而言，更加傾向于搭便車的行為，卻對大股東來說，股價的上漲帶來收益會產(chǎn)生足夠的動力，去監(jiān)督管理層人員的經(jīng)營行為，從而傳統(tǒng)問題會較好的得到解決，那么股權(quán)適度的集中度對于提高企業(yè)的治理效率是有效地，進而提高公司的價值[6]。Pedersen和Thomsen（1999）選取歐洲435家大公司作為研究對象，認為“企業(yè)的股權(quán)集中度與凈資產(chǎn)收益率之間存在顯著正相關(guān)關(guān)系。”[7]Makhija和 Spiro在2000年選取捷克988家剛剛完成私有化的企業(yè)作為研究對象，認為外國投資者、內(nèi)部人持股比例對于企業(yè)的股票價值有積極的促進效應，他們較其余投資者而言，較容易的發(fā)掘高利潤的企業(yè)[5]。Steen Thomsen 和 Torben Pederse（2000）曾經(jīng)以權(quán)變理論為基礎(chǔ)，選取了歐洲十二個國家的433家公司為樣本對象，提出結(jié)論：股權(quán)集中度與企業(yè)業(yè)績之間存在正相關(guān)性。Durnev 和Kim 也這么認為（2005），在企業(yè)的股權(quán)集中度較高的情形下，大股東霸占上市公司的成本就較高，這么說來就相應降低了大股東侵害中小股東利益行為的可能性[4]，與此同時，大股東可以形成對公司經(jīng)理層的有效監(jiān)督，因而股權(quán)集中度與公司績效兩者之間成正相關(guān)關(guān)系。Pederson[1]在2009年選取歐共體成員國的200多家公司作為樣本，實證分析得出結(jié)論，“隨著股權(quán)集中度的增加，上市公司績效也隨之明顯增強?！盡itton在2012年以東亞地區(qū)近400家公司的數(shù)據(jù)[2]作為研究對象，分析發(fā)現(xiàn)，上市公司的績效和股權(quán)集中度兩者之間存在明顯的正相關(guān)關(guān)系。

二、負相關(guān)關(guān)系

La Porta等（1999）考察了二十七國的公司股權(quán)結(jié)構(gòu)，發(fā)現(xiàn)只有美英等國家的企業(yè)股權(quán)比較分散，大多數(shù)國家的股權(quán)集中度絕對或相對較高，而且控股股東可以通過優(yōu)先投票權(quán)、交叉持股等這些不同的方式控制企業(yè)的運營。Shleifer、Vishny（1986）和La Porta等（1999）提出公司不同股東之間可能存在利益沖突。當小股東利益不能有效保護時，分散的股權(quán)結(jié)構(gòu)在績效方面要高于股權(quán)集中的企業(yè)。Stulz（1988）認為，較高的內(nèi)部人持股的比例會使對手方收購者為了獲得企業(yè)的控制權(quán)，惡意增加購買企業(yè)需要支付的溢價，這樣看來，一旦對公司實現(xiàn)了有效控制，經(jīng)理層人員往往沉溺于非價值最大化目標。Johnson等（2000）以建立理論模型的方式，有效的證明了大股東存在侵占行為，認為外部非控股股東不能有效的阻止侵占行為的發(fā)生[10]。Lehmann和Weig（2000）的實證理論證實，股權(quán)集中度與企業(yè)績效ROA和ROE之間存在負相關(guān)。Thomsen、Pedersen 和 Kivst（2006）選取美歐國家的企業(yè)在1988至1998年間的數(shù)據(jù)進行實證研究，發(fā)現(xiàn)持股比例與公司績效之間存在顯著的負相關(guān)關(guān)系。

三、非線性關(guān)系

還有一些學者認為股權(quán)結(jié)構(gòu)與公司績效兩者之間存在的并不是簡單地線性關(guān)系。

Edwards和Weichenrieder（1999）選取德國企業(yè)為樣本數(shù)據(jù)，研究發(fā)現(xiàn)，對于私立企業(yè)大股東而言，股權(quán)集中度對績效有正反兩方面的效應影響，但正面效應反應很明顯，從而有效的提升企業(yè)的市場價值。Stulz（1988）的研究發(fā)現(xiàn)，提高內(nèi)部股東持股比例可以有效的提高支付的溢價，然而比例過高會造成企業(yè)績效的下降。Morck、Shleifer和Vishny（1988）選取500強公司中的371家企業(yè)作為研究對象，研究發(fā)現(xiàn)內(nèi)部人持股比例對托賓Q值的影響存在二次曲線關(guān)系，得到公司的價值與股權(quán)結(jié)構(gòu)之間呈現(xiàn)倒U形。Claessens等（2002）對東亞八個國家的1301家企業(yè)進行分析研究，發(fā)現(xiàn)在一定范圍內(nèi)，公司價值與現(xiàn)金流權(quán)呈正相關(guān)，然而當控制權(quán)過大超過現(xiàn)金流權(quán)時，便會降低公司價值。（作者單位：重慶師范大學經(jīng)管學院）

參考文獻：

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我國汽車金融發(fā)展現(xiàn)狀與發(fā)展方向研究

沈子煊

作者簡介：沈子煊（1990-），女，漢族，上海黃浦區(qū)人，碩士，上海大學，金融學。

摘要：今天的經(jīng)濟日益發(fā)達，汽車逐步進入了我們的生活，甚至成為了很多人的生活必需品，汽車行業(yè)經(jīng)過很長時間的黃金時期后，目前基本處于穩(wěn)定時期，但由于中國人口中國，汽車需求仍居高不下。為了吸引顧客，并且提高銷量，汽車金融萌生了高速發(fā)展的態(tài)勢。

存在于汽車行業(yè)的銷售和服務過程中的金融活動就是所謂的汽車金融，包括消費者融資、商家融資、車輛保險業(yè)務等。如汽車租賃、車輛消費貸款、商家?guī)齑嫒谫Y和車輛保險等都是典型的汽車金融產(chǎn)品。與此同時，還存在與汽車金融產(chǎn)品高度相關(guān)的一些汽車售后服務和金融服務也，例如聯(lián)名卡和質(zhì)保等。

汽車金融業(yè)務經(jīng)歷了從粗放到精細、從幕后到臺前、從分散到整合的轉(zhuǎn)變。隨著汽車市場步入微增長時代，汽車金融對促進汽車銷量增長、促進廠商利潤增發(fā)揮著非常重要的作用。然而，盡管汽車金融市場的發(fā)展前景被公眾一致看好，但是由于這個行業(yè)起步較晚，發(fā)展時間不長，在經(jīng)驗積淀、人才積累等方面仍有很大缺陷。通過汽車金融行業(yè)存在的制約條件而進行的探究，看清汽車金融行業(yè)未來的發(fā)展態(tài)勢，能夠?qū)ζ嚱鹑谛袠I(yè)的未來持續(xù)健康發(fā)展起著至關(guān)重要的作用。

關(guān)鍵詞：汽車金融；制約條件；發(fā)展態(tài)勢

一、汽車金融的意義

首先，汽車金融能夠?qū)ζ囆袠I(yè)的生產(chǎn)銷售能力和經(jīng)濟周期進行一定的調(diào)整，進而對汽車產(chǎn)業(yè)產(chǎn)生保護和優(yōu)化作用，并樹立保持汽車產(chǎn)業(yè)的持續(xù)穩(wěn)健發(fā)展的目標，令汽車生產(chǎn)的經(jīng)濟周期得到協(xié)調(diào)和優(yōu)化；其次，汽車金融利用對金融資產(chǎn)和手段創(chuàng)新的劃分，能夠有效調(diào)整和豐富銀行金融的利潤框架、風險管理框架以及資產(chǎn)框架；同時，汽車金融能夠開啟并支撐社會的消費市場，使得消費者的文化素養(yǎng)和中國的經(jīng)濟實力得到大幅提高。

二、我國汽車金融的現(xiàn)狀研究

我國仍然處于起步階段的汽車金融行業(yè)，其發(fā)展于西方發(fā)達國家相比明顯滯后，信貸方式十分單調(diào)，參與主體無法達到多元化、服務內(nèi)容缺乏創(chuàng)新，結(jié)構(gòu)欠合理，制度不完善。西方國家的車輛消費貸款余額基本上可以達到銷售收入的72%，相比之下國際平均水平遠遠高于我國汽車金融的規(guī)模，我國仍然無法起到汽車行業(yè)的推動作用。

三、制約因素分析

（一）跨產(chǎn)品線的產(chǎn)品創(chuàng)新受到政府的法律法規(guī)的限制

多樣的金融產(chǎn)品的整合營銷是成熟的汽車金融市場中的主要發(fā)展形勢，在客戶購買車輛及使用過程中提供全方位服務的解決方法。但我國金融機構(gòu)的業(yè)務范圍被現(xiàn)有的法律規(guī)范限制了，阻礙了汽車金融產(chǎn)品創(chuàng)新。如汽車金融公司的業(yè)務范圍就被《汽車金融公司管理辦法》給嚴格束縛了，不允許汽車保險和其他消費者貸款業(yè)務的開展。

（二）資金匱乏成為潛在弊端

西方國家的汽車金融企業(yè)為了滿足自己的資金需要可以通過發(fā)行債券的方法來獲得。相比之下，中國的汽車金融企業(yè)想要獲取資金，只能通過兩個方法：一是向金融機構(gòu)融資，二是境內(nèi)關(guān)聯(lián)公司期限為3個月以上的存款，而這兩種方式都會抬高企業(yè)的生產(chǎn)運營成本。

（三）我國不成熟的汽車金融行業(yè)存在一定風險

金融產(chǎn)品的創(chuàng)新要建立在能夠精準的預計判斷客戶的風險之上，并且采取可行的風險防范措施。即使中國在2005年成立了公民社會信用體系，但是它僅僅記錄了10年的公民信用行為，不管是信用信息的準確度還是覆蓋率，都無法達到要求。因此，有很多的產(chǎn)品創(chuàng)新無法在實踐中應用，就是因為無法對消費者風險的做出準確預估。

（四）金融機構(gòu)在不同客戶融資需求的了解方面較為欠缺

我國消費者的融資需求和偏好與西方國家的客戶存在著很大的差異。而現(xiàn)在我國金融機構(gòu)只是簡單復制西方成熟市場中中已經(jīng)存在的產(chǎn)品，對其進行稍稍改動就投放中國市場，結(jié)果導致中國客戶對很多汽車金融產(chǎn)品都非常不滿意。比如西方成熟市場里的顧客對較低首付（低于20%）和較長還款時間的金融產(chǎn)品更為感興趣。然而調(diào)查顯示，中國消費者則更多地被較高首付和較短的還款時間的產(chǎn)品所吸引。

（五）缺乏從事產(chǎn)品創(chuàng)新的汽車金融人才

汽車金融方面的人才需要具備各項專業(yè)知識和技能，如對汽車、銷售管理和金融等方面的知識。另外，對于負責產(chǎn)品開發(fā)的工作人員則還需要掌握客戶需求分析、客戶細分等方面的技術(shù)和技能。

四、汽車金融的發(fā)展前景

（一）市場規(guī)模

影響車輛金融服務業(yè)務的重要因素之一就是消費習慣。隨著使用信用卡的人越來越多，以及人們對分期償付等消費方式的逐步接受，越來越多的人習慣甚至樂于預支購物，這對汽車金融的開展十分有幫助。

傳統(tǒng)的基本盈利方式和伴隨金融創(chuàng)新而開展起來的增值盈利方式是金融服務業(yè)務主要的盈利方式。汽車金融的盈利方式在車輛產(chǎn)業(yè)的整個鏈條上表現(xiàn)出了巨大的利潤來源和源源不斷的生命力。傳統(tǒng)的庫存融資、汽車信貸業(yè)務還是汽車金融的核心內(nèi)容，但其利潤構(gòu)成在汽車金融業(yè)務的中比例在漸漸下滑，而伴隨金融技術(shù)手法和金融產(chǎn)品的不斷創(chuàng)新而來的車輛租賃、車輛維修、車輛保險、車隊管理、二手車等增值服務業(yè)務的利潤比重逐步擴大。

（二）發(fā)展方向

1、商業(yè)銀行將攜手專業(yè)化的汽車金融服務企業(yè)共同發(fā)展

目前，汽車金融服務還是主要來源于我國商業(yè)銀行。商家與銀行之間的聯(lián)系不緊密，沒有辦法像專門的信貸企業(yè)那樣開展客戶工作，進而在汽車金融領(lǐng)域很難開發(fā)利潤最大的部分。相比而言銀行貸款利潤率較低，這就造成成本過高和授信范圍過大的風險。并且，在這種情況下向銀行進行車輛貸款手續(xù)繁雜，同時選擇性少，喪失了很多潛在消費的需求，也成為了消費者的重擔。

而專業(yè)性的汽車金融服務機構(gòu)――汽車金融企業(yè)與商家、制造廠商關(guān)系緊密，能為購車者、商家、制造廠商提供全面、專業(yè)的金融服務，擁有銀行無法替代的服務強項：汽車金融企業(yè)與汽車制造廠商由于投資或控股的利益關(guān)系，有較大的關(guān)聯(lián)度，能夠一邊追逐利潤，一邊配合制造廠商進行多樣的資金活動，汽車金融公司的第一要務就是增加汽車制造廠商的產(chǎn)品銷售額，持續(xù)穩(wěn)定支持汽車業(yè)的發(fā)展；與廠商協(xié)調(diào)，可以將放寬貸款前提與車輛降價相配合，實現(xiàn)車輛信貸與車輛營銷的共贏。運營管理的轉(zhuǎn)變程度提升，使得交易費用得以減少，提升了交易效率，更容易達到規(guī)模經(jīng)濟，令汽車金融業(yè)務能夠發(fā)展完善，服務齊全。

2、金融服務發(fā)展得更加全面完善

汽車金融服務公司應在車輛銷售過程中向商家、購車者、廠商商提供貸款及其它金融服務，如為廠商提供營銷策略、搜集市場信息、幫助完善營銷體系；對商家的經(jīng)營資金融資、庫存融資、財務咨詢及培訓設施融資等服務；為購車者提供的消費貸款、設施融資、大用戶的批售信貸、保險、維修信貸等項目。它不僅涵蓋了車輛售前、售中和售后整個過程，而且擴展到車輛消費及其他領(lǐng)域。由于汽車金融公司與汽車廠商、商家之間固有的內(nèi)在聯(lián)系，令它能夠提供貸款、租賃等全方位完善的金融服務，尤其是在生產(chǎn)、銷售、流通等各個環(huán)節(jié)。汽車金融機構(gòu)可以從經(jīng)銷商處收集到有關(guān)車型價格、目標客戶、性能等重要消息，并以盡快提供最恰當?shù)慕鹑诜债a(chǎn)品，甚至為客戶量身定制。消費者對于首付比例、還款形勢、貸款時間等都可以隨意選擇。不久的將來，我國的購車者不僅能獲得車輛貸款，并且在購買車輛過程中還會享受到消費信用卡、融資性租賃、車輛消費保險、買車儲蓄、旅游貸款等貼心完善的汽車金融服務。

保險的盈利方式范文第4篇

我國在1980年恢復國內(nèi)保險業(yè)務，1984年以前保險資金全部存入銀行，1984年國務院批準從保險公司收取的保險費中，扣除賠償、賠款準備金，費用開支和繳納稅金后，余下的可自己運用。

1984年，中國人民保險公司取得了自有資金獨立運用權(quán)后，由總公司在北京、江蘇等地償試性開展了資金運用業(yè)務。1985年3月，國務院頒布了《保險企業(yè)管理暫行條例》，從法規(guī)上明確了保險企業(yè)可以自主運用保險資金。1986年，中國人民銀行開始對保險資金運用實行計劃控制，在規(guī)模上、投資方式上都做了嚴格的規(guī)定。這一階段的資金運用率和投資收益水平較低。以1986年為例，中國人民保險公司國內(nèi)業(yè)務資金運用率為9.23%，投資收益率僅為0.83%。

二、無序投資階段（1988年至1995年）

這一時期由于經(jīng)濟增長過熱，同時除《保險企業(yè)管理條例》外又無法可循，保險資金的運用處于無序混亂的狀態(tài)。投資渠道較為寬泛，從房地產(chǎn)、有價證券、信托到借貸，無所不及，違規(guī)運用保險資金的現(xiàn)象嚴重，從而形成了大量不良資產(chǎn)。國家采取了調(diào)整整頓措施，嚴格執(zhí)行信貸計劃，嚴肅利率政策，把資金轉(zhuǎn)到流動資金的貸款上，人壽保險公司的資金運用范圍被限定為流動資金貸款，企業(yè)技術(shù)改造貸款，購買金融債券和銀行同業(yè)拆借。此外，國家還拆并了中國保險投資公司，中國人民保險公司各分公司的投資處。

三、規(guī)范發(fā)展階段（1995年10月至今）

1995年10月，我國《保險法》頒布實施。繼《保險法》后，我國又相繼頒布了《中華人民共和國銀行法》、《保險公司管理規(guī)定》等有關(guān)金融的法律、法規(guī)，對以往保險公司的無序投資進行了一次全面整頓，保險資金的運用開始進入規(guī)范階段。相關(guān)法律、法規(guī)的實施使資金運用的安全性得以保證，但是狹窄的投資渠道卻導致投資收益的降低，使得大量資金處于閑置或低收益狀態(tài)。隨著1996年底開始銀行存款利率的連續(xù)8次下調(diào)，人壽保險預定利率調(diào)整的滯后性使得人壽保險保費收入一度年增長率超過80%，較高的預定利率與低投資收益率之間的矛盾導致人壽保險經(jīng)營面臨著嚴重的“利差損”，隨之拓寬人壽保險資金運用渠道的呼聲日益強烈，在這種情況下，保險資金運用的渠道被逐步放寬。

保險資金運用與管理中存在的問題

一、在我國目前情況下，保險資金運用的必要性及重要性

從必要性看，首先在于保險資金具有保值增值的內(nèi)在要求。在商品經(jīng)濟條件下，資金使用必須考慮機會成本，如果資金處于閑置狀態(tài)，資金就會貶值，尤其是通貨膨脹條件，資金的保值增值要求更為強烈，而要實現(xiàn)這種要求，就必須使資金運動，保險資金運用就是實現(xiàn)保險資金保值增值的有效方式。

截至2006年底，全國保費收入43091849.81萬元，全國保險行業(yè)資產(chǎn)規(guī)模已達17000億元，已突破萬億元大關(guān)。但是由于中國目前投資金融環(huán)境不完善，保險資金運用無論從投資范圍還是管理模式，都存在許多問題。目前巨大的保費收入形成巨大的保險資金，該資金運用渠道不暢，導致很大的閑置和浪費，使該資金沒有充分發(fā)揮其作用，使運用該資金的盈利水平受到嚴格限制不能充分實現(xiàn)最大化的盈利。必然使保險公司未來的償付能力得不到保障，因此，拓寬保險資金運用渠道加大盈利方向是極其重要的。

二、保險資金運用與管理中存在問題的具體表現(xiàn)

第一，保險資金運用渠道狹窄。目前，我國保險資金運用限于：銀行存款；買賣政府債券、買賣金融債券、買賣中國保監(jiān)會指定的中央企業(yè)債券和國務院規(guī)定的其他資金運用方式。與之相比，西方國家保險公司資金運用的法定渠道則較為廣泛。

第二，保險資金利用率低，投資結(jié)構(gòu)不合理，投資收益率低。由于保險資金無法充分利用，再加上投資結(jié)構(gòu)的不合理，巨大的資金余額正處于低效益的空轉(zhuǎn)狀態(tài)與發(fā)達國家6%～10%的保險投資收益率相比，我國3%～5%的投資收益率非常低，直接影響到保險公司的償付能力。在目前的賠付水平較低，保險業(yè)務還有較大盈利空間的情況下，矛盾還不突出，但隨著保險市場的競爭日趨激烈，當保險業(yè)務經(jīng)營的盈利空間越來越小甚至出現(xiàn)虧損時，保險公司通過合法的保險投資就不能保證其償付能力，從而給金融系統(tǒng)帶來極大的風險。

第三，保險公司資金運用的期限結(jié)構(gòu)不匹配。財產(chǎn)保險，人壽保險資金在來源和結(jié)構(gòu)上是差異的。財產(chǎn)保險期限較短，對資金的運用要求流動性強，比較適用于同業(yè)拆借，股票投資等流動性強，收益高的投資品種。我國的人壽保險資金絕大部分是長期性的，其中20年期限的資金約占50%左右，人壽保險資金在我國比較適于投資長期儲蓄，國債、房地產(chǎn)等。然而從我國目前保險資金運用狀況來看，由于比較缺乏具有穩(wěn)定回報率的中長期投資項目，致使不論其資金來源如何、期限長短與否，基本都用于短期投資，這種資金來源和運用的不匹配，嚴重地影響了保險資金的良性循環(huán)和資金使用的效果。

第四，由于債券市場發(fā)育不完善，嚴重影響了保險資金的運作。保險公司的投資很大程度上依賴于投資市場的發(fā)育程度，債券市場、股票市場、投資基金和其他投資工具的不成熟，不完善嚴重地影響了保險公司選擇各種投資工具，參與投資市場的運作。債券作為保險資金首選的投資工具，在保險公司的投資組合中本應占據(jù)主導地位。但我國保險資金投資與債券的比例不僅偏低，甚至還有下降趨勢。隨著我國投融資體制改革的不斷推進，債券市場的發(fā)展為保險資金運用帶來了難得機遇。

保險資金最理想的債券投資方式是根據(jù)自身業(yè)務的特點分別持有不同種類、不同期限、不同收益率的債券，但是由于我國債券市場還處于發(fā)育階段，目前保險公司投資于債券的比例和結(jié)構(gòu)與理想狀態(tài)還有很大的差距。

債券流通市場不完善，投資運作方式單一。我國的債券流通市場分為交易所債券市場和銀行間債券市場，在銀行間債券市場，由于債券的流動性較差，保險資金的債券投資主要以購買并持有“策略為主”。在交易所債券市場雖然交易相對活躍，但由于市場規(guī)模較小，并不適合大資金運作，保險資金也仍然以買持為主，難以采取相對積極的投資策略，獲得相對較高的投資收益，對于回購交易，以商業(yè)銀行的短期債券回購為主適合保險基金運用的長期債券回購很不活躍。

此外，保險公司對債券的需求雖以長期性為主，但由于實際給付過程是隨機的，仍要注意流動資產(chǎn)和負債的匹配，所以公司對投資工具的流動性有較高要求債券流通市場不活躍，保險公司持有高比例的長期債券或風險相對較高的企業(yè)債券，將面臨較大的流動性風險，甚至威脅到保險公司的經(jīng)營運作。

現(xiàn)有債券結(jié)構(gòu)不能與保險公司的負債完全匹配。保險公司的可運用資金大部分來源于對外的負債，而不同的負債對相應資產(chǎn)的流動性，期限結(jié)構(gòu)和收益水平要求不同，因而需求不同類型的債券與之相匹配。而目前我國發(fā)行債券品種有國債，金融債券，政策性銀行金融債券，企業(yè)債券，中央企業(yè)債券，定向債券等，表面看來種類似乎很多，但其比例和期限結(jié)構(gòu)不合理，不利于保險基金的運用。

缺少規(guī)避利率風險的有效工具。保險公司的債券面臨很大的利率波動風險，利率風險雖然可以通過資產(chǎn)負債管理的辦法進行適當平衡，以減少損失，但作用畢竟有限，更加重要而且也是更加有效的辦法是利用長期保值工具對利率風險進行規(guī)避，而在我國目前的債券市場上，這方面基本上還是空白。在這種情況下，一旦債券市場的利率發(fā)生波動，勢必影響公司的投資收益和投資策略。甚至影響到保險公司的資金安全和償付能力。

保險的盈利方式范文第5篇

關(guān)鍵詞：倒按揭 困境 設想

老齡化是目前我國面臨的問題之一，養(yǎng)老問題被提上議事日程。曾有媒體對上海412名家中有未成年子女的父母進行的調(diào)查顯示：隨著家庭結(jié)構(gòu)的變化和消費水平提高，越來越多的人開始接受“以房養(yǎng)老”，占到此次調(diào)查受訪者人數(shù)的44%。這種以房養(yǎng)老的方式在國際上被稱為“倒按揭”?！暗拱唇摇庇纸小白》糠聪虻盅喊唇摇?，與購房者向銀行貸款再付錢給開發(fā)商不同，反向抵押是將自有產(chǎn)權(quán)的房子抵押給銀行后，由銀行每月付錢給抵押人。這是國外興起于上世紀80年代的房產(chǎn)抵押產(chǎn)品，目的是為老年人提供一種生活保障方式，在老人無其他資產(chǎn)的情況下，實現(xiàn)“以房養(yǎng)老”。

例如，某老人的子女無力或不愿承擔贍養(yǎng)義務，自己也沒有其他資產(chǎn)，他就可以以自愿方式將自有產(chǎn)權(quán)的房產(chǎn)抵押給銀行，銀行實際上獲得了房產(chǎn)的所有權(quán)，但不會立即收回房產(chǎn)，而是仍把房屋留給老人居住，并由銀行每月定額發(fā)給老人一定的生活費用。待老人過世后，已經(jīng)擁有房屋產(chǎn)權(quán)的銀行可以通過拍賣方式收回放貸成本，并與老人法定繼承人分享拍賣后的剩余利潤。同樣是以房養(yǎng)老，這種“倒按揭”的做法和“賣房維生”不同，老人不必離開熟悉的生活環(huán)境，又可以得到維持生計的必需費用。而這種提前預支房款的做法對解決目前中國老齡化問題和社會保障問題不無益處：即可以分擔政府負擔，又可以為銀行提供多種收益方式。然而，由倒按揭引起的法律和社會問題卻遠非市場想象的那么簡單。

美國倒按揭模式詳解

倒按揭是上世紀80年代中期美國新澤西州勞瑞山的一家銀行創(chuàng)立的?，F(xiàn)在常說的倒按揭模式就是以美國模式為藍本的。

傳統(tǒng)的住房按揭貸款，是買房者在支付一定的房款后，其差額款通過以所購房屋作抵押向銀行貸款，然后由買房者在一個較長時間內(nèi)分期償還給銀行。貸款一次發(fā)放，分期償還，貸款本金隨著分期償還而下降，負債減少，自有資產(chǎn)增加。倒按揭貸款則不同，其放貸對象是有住房的老年人，以其自有住房作抵押，定期向借款人放貸，到期以出售住房的收入或其他資產(chǎn)還貸。其特點是分期放貸，一次償還，貸款本金隨著分期放貸而上升，負債增加，自有資產(chǎn)減少。由于這種方式與傳統(tǒng)的按揭貸款相反，故被稱為“倒按揭”。

倒按揭貸款發(fā)放形式可分為有限期和無限期兩類：有限期是以住房作抵押，借貸雙方約定還貸日期，在借貸期間放貸者按期支付貸款給借款人，到期借款人既可出售住房，也可以其他資產(chǎn)還貸；無限期類則由放貸者定期向住戶支付貸款，直到住戶死亡或從住房中搬走為止，到時以出售住房收入作為還貸的唯一資金來源。

美國的倒按揭貸款放貸對象是62歲以上的老年人，有三種形式：

聯(lián)邦住房管理局有保險的住房倒按揭貸款

這種貸款業(yè)務經(jīng)美國國會認可，它保證倒按揭貸款的回收額會超過住房價值并負責貸款意外受損時的賠償。這種貸款機動靈活，可供用戶選擇方式很多。用戶盡可能長時間生活在自己住房內(nèi)，并在一定期限內(nèi)按月分期獲得貸款。其特點是不需借款人到期還款，只是貸款到期停發(fā)，直至住戶搬遷或死亡后才收回抵押住房還貸，其間利息照常計算并累加，方式由用戶選擇。條件是住戶獲取貸款前要預先在有關(guān)機構(gòu)作資格認可。

聯(lián)邦住房管理局無保險的倒按揭貸款

這種貸款有固定期限，用戶須在約定期限內(nèi)還貸。在獲得貸款前，老年住戶須在有關(guān)金融機構(gòu)協(xié)助下做出長期資金運作計劃，并做出搬移住房及還貸計劃。因為這種貸款名額有限，貸款人在有關(guān)機構(gòu)協(xié)助下才能獲得政府資助，并以有一定收入對象為入選資格。

放貸者有保險的倒按揭貸款

這種貸款由金融機構(gòu)辦理有關(guān)保險，貸款對象資格不需政府認可，發(fā)放貸款的機構(gòu)與住戶共同享有住房未來增值的收益，并要求住戶至少保留住房資產(chǎn)25％-30％作為償還貸款的保證，這樣雖然減少了可抵押貸款額度，但有利于住房繼承者對住房增值部分的受益。

影響“倒按揭”貸款發(fā)放數(shù)額的因素

資產(chǎn)價值的高低

住房資產(chǎn)價值高則可貸款數(shù)額高。

借款人的年齡

年紀大的住戶貸款數(shù)額高，這是由于其預期壽命短，意味著還貸周期短。年齡越大，每月能得到的現(xiàn)金越多，因為貸款期限可能會短一些。在美國如果一名75歲的老人擁有一套價值25萬元美金的住房，他每月可以獲得917美元；70歲的人每月只能獲得791元；而80歲的人每月可獲得1099美元......這樣一來，對于那些年齡大而又生活拮據(jù)的人來說，“倒按揭”無疑是改變生活條件的最佳選擇。

配偶是否健在

夫妻健在住戶比單身者可貸款數(shù)額低，因其組合預期壽命大于單身者。

住房價值的預期

預期住房價值增值高可貸款數(shù)額高。

美國銀行在決定每月付給房主的貸款額時會考慮：借款人年齡（通常62歲或以上）；生命期望值；房產(chǎn)現(xiàn)在價值；預計房主去世時房產(chǎn)的價值；房主希望放棄的房子產(chǎn)權(quán)份額。倒按揭貸款的收入比一般按揭貸款收入稍高一點。

倒按揭模式的風險分析

倒按揭在美國有二十年的發(fā)展歷史，但與美國目前老人的人口數(shù)比，比例其實微乎其微。該業(yè)務開展較少的主要原因，就是產(chǎn)品風險的復雜性。據(jù)了解，美國的倒按揭的全名是“住房現(xiàn)金轉(zhuǎn)換計劃”，除了需要政府財政上的資助外，還需要銀行、保險等相關(guān)部門的聯(lián)合運作。而之所以要由保險公司介入就是要防范產(chǎn)品本身帶來的金融風險。這種風險表現(xiàn)為人的風險和房屋價值風險兩大類。

人的風險因素

人的風險是指老人壽命的不確定性。比如，銀行在與老人簽訂協(xié)議時要評估房產(chǎn)價值，同時綜合考慮老人壽命，以確定每月支付的數(shù)額。但由于老人壽命的不確定性，銀行或老人均存在受損可能。

房屋價值風險

倒按揭貸款盡管以住戶資產(chǎn)作抵押，貸款回收有一定保證，但面對無限制周期貸款，抵押資產(chǎn)的變化，利率的不穩(wěn)定，預付款的風險及房屋的維修不當?shù)确矫娴挠绊?，存在著一定的市場風險。只有在保險業(yè)的介入下，分散貸款回收風險，這種新型的房地產(chǎn)融資方式才能穩(wěn)步發(fā)展。

市場上，這兩種風險其實是同步進行、交錯存在的。實際上，倒按揭貸款有一種賭博的性質(zhì)，就是說，在房主壽命的不可預測，或房產(chǎn)并不像預計的那樣升值的情況下，銀行都面臨著諸多風險。銀行在房子賣掉以后除了得到本金和利息，還將得到房產(chǎn)升值屬銀行產(chǎn)權(quán)的應得部分。這就使“倒按揭”變得更加復雜難控，因而美國的倒按揭產(chǎn)品也復雜多樣，有的是在協(xié)議之初就確定不變數(shù)額，有的是幾年評估一次，實行可調(diào)整的分配方案。

倒按揭在我國的困境

傳統(tǒng)養(yǎng)老觀念難突破

“倒按揭”模式的受眾人群是比較少的，對于無子女的老人來說，這種養(yǎng)老方式還是比較合適的。但在除此之外的人群中，目前能接受“以房養(yǎng)老”的可能只有極少部分家庭。這主要是觀念問題。因為我國人習慣將財產(chǎn)留給子女，對絕大多數(shù)的老人來說，房產(chǎn)是他們最大的一筆財產(chǎn)，按照慣例老人通常會把房產(chǎn)留給愿意照顧他們的晚輩。同時，贍養(yǎng)老人也是子女應盡的義務。

相關(guān)技術(shù)及盈利方式困擾銀行

首先是技術(shù)方面的障礙，倒按揭的評估標準如何設定，這其中非常復雜，除了估算房屋價值以及未來房價走勢，還要估算老人的壽命，銀行要培育一批類似保險精算人的測算人群體，這需要大量的前期準備，不是一兩年能解決的。其次是風險的控制，正向按揭貸款的風險隨時間的推移是不斷減小的，而倒按揭恰恰相反，隨著時間的推移，風險卻不斷增大。銀行盈利也是要面臨的一大問題，銀行做每筆業(yè)務都要對盈利有相當?shù)陌盐詹判?，比方車貸風險大，各家銀行都不愿做，而倒按揭貸款要獲得盈利需要經(jīng)過的時間周期就更長，一般要十多年甚至二三十年后才能有回報，銀行能否承擔這樣長時間的盈利成本。

同時，目前大部分銀行對經(jīng)營部門的業(yè)績考核是按年度進行的，追求短期效應成了公理，倒按揭這種后期才能產(chǎn)生效益的貸款品種很難吸引銀行。

相關(guān)法律不健全

倒按揭還需要相應的法律、法規(guī)等配套制度，如里面牽涉到的遺產(chǎn)稅、交易稅等問題該如何處理。現(xiàn)有的住宅土地使用權(quán)規(guī)定為70年，也會影響銀行辦理此業(yè)務的積極性。

倒按揭在我國發(fā)展的設想

“倒按揭”在發(fā)達國家已有二十多年的歷史了，許多國外的老年人不把它當作維持基本生活的手段，而是將其作為改變生活方式、過更積極生活的途徑。如果制定切實可行的“倒按揭”政策，不僅能夠改善老年人的經(jīng)濟條件，提高晚年生活質(zhì)量，更重要的是能夠減輕社會保障體系的壓力，促進整個社會穩(wěn)定和經(jīng)濟發(fā)展。

但是，在我國，由于操作上存在諸多困難，“以房養(yǎng)老”一時還難以實施。比如，申請“以房養(yǎng)老”人員的資格如何界定；協(xié)議雙方具體的權(quán)利義務關(guān)系和生活費的金額如何計算等等。此外，我國人壽保險公司尚不具備金融信貸功能，也不能開展“以房養(yǎng)老”的相關(guān)業(yè)務。此外，按東方人的生活習慣，由子女贍養(yǎng)老人的養(yǎng)老方式更容易被老人自己和社會輿論認可。在得到子女贍養(yǎng)的同時，將自己的住房在百年之后留給后代也被看作是天經(jīng)地義。在這一點上調(diào)查數(shù)據(jù)就是佐證，如在是“以房養(yǎng)老”還是“留房給子”的選擇中，過半數(shù)的受訪父母還是選擇了將房產(chǎn)留給孩子。因此，要在中國開展“以房養(yǎng)老”，目前不僅有來自操作層面上的問題，還有一定的觀念障礙。

“倒按揭”在我國目前實行起來尚有困難，但筆者認為可以根據(jù)我國的國情設計出富有中國特色的“倒按揭”方法。設想如下：

老人把自住房抵押給銀行后，仍舊對今后的未知遺產(chǎn)進行比例分配，銀行根據(jù)房價、老人的壽命等估算結(jié)果每月給老人一筆錢，待老人離世后，銀行對其房產(chǎn)進行委托拍賣，如果低于銀行這些年支出總額包括利息，或與之抵平，那么銀行與老人倒按揭關(guān)系結(jié)束，如果拍賣結(jié)果高于銀行支出總額及利息，那么多余的部分將根據(jù)老人遺囑進行安排。

老人的子女可以選擇今后再把該房產(chǎn)買回，待老人離世后，子女只要把這些年銀行支付給老人的總額償還銀行，再按消費貸款利率支付利息，那么房子仍舊是子女的。